Trian Fund Management, L.p. 13F 投資組合快照

CIK: 0001345471

集中型投資策略產業集中型趨勢追蹤型

申報總市值

US$38.6億

申報季度: 2026-03-31 · 持股檔數: 9

TRIAN FUND MANAGEMENT, L.P.在最新一期 13F 報告中揭露了 9 項持股，申報期為 2026-03-31，總持股市值約為 US$38.6億，季度換手率為 10.1%。

瀏覽其他10 億至 100 億美元機構瀏覽其他以「T」開頭的機構

機構性格雪花圖

集中度: 100
持倉穩定性: 10.12
動能／逆勢: 100
產業集中度: 100
多樣化: 16
倉位均衡度: 87.54

Trian Fund Management, L.p. 目前揭露的持股，Herfindahl 集中度指數為 0.295——換算下來相當於約 3 個等權重部位，明顯低於其實際揭露的 9 檔持股。這個落差顯示該機構的策略偏向集中在少數高信心部位，而非廣泛分散。

整體部位大小差異頗大（變異係數為 1.25），除了少數重倉部位外，還有許多規模較小的持股。

近期操作偏向加碼既有的大部位，而非大幅加碼新建倉的部位（傾斜幅度為 6.3 個百分點）——這種模式較符合動能追漲的操作風格。

近期動向

加碼 JHG
0.0%　US$1.2億
減碼 SOLV
0.0%　-US$1.1億
減碼 GE
0.0%　-US$9778.6萬
減碼 WEN
+0.0%　-US$4196.8萬
加碼 FERG
0.0%　US$1154.8萬
減碼 IVZ
0.0%　-US$588.2萬

持倉地圖

新建倉加碼不變減碼

前十大持股佔比

本季完整持股清單

僅顯示前 8 大持股（共 9 檔）

#	代號	標的名稱	資產子類別	佔比	佔比變動	持倉量變化
1	JHG	Janus Henderson Group plc	股票-金融	42.41%	+4.36%	—
2	GE	General Electric	股票-工業	29.63%	-1.53%	—
3	SOLV	Solventum CORP	股票-醫療保健	13.93%	-2.44%	—
4	FERG	Ferguson Enterprises Inc.	股票-工業	6.57%	+0.50%	—
5	WEN	Wendy's Co/the	股票-循環性消費	5.48%	-0.88%	+0.02%
6	IVZ	Invesco Ltd.	股票-金融	1.87%	-0.09%	—
7	MICC	The Magnum Ice Cream Company N.	股票-非循環性消費	0.09%	+0.09%	NEW
8	GEHC	GE Healthcare Technology	股票-醫療保健	0.01%	—	—

投資組合績效

Q3 2026績效

—

近4個季度績效

—

根據可取得價格的持股（佔申報價值的28%）計算

標準差: +19.7%
貝塔係數: +1.01
阿爾法: -10.9%
最大回撤: -16.4%
年化績效: +11.1%
對標普勝率: +43.8%
索提諾比率: +1.18
斯圖澤指數: +0.19
崔諾比率: +0.12
斯特林比率: +0.42
卡瑪比率: +0.68
資訊比率: -0.73
追蹤誤差: +14.5%
下方標準差: +10.5%
正報酬月份佔比: +56.3%
負報酬月份佔比: +43.8%
最佳12個月: +23.3%
最差12個月: +6.7%
效率比率: +0.2
夏普比率: +0.63
產業分散度: +17.3%
偏態: +0.33
峰態: -0.91
上檔潛力: +3.26

申報總市值趨勢

產業配置

歷年產業分布趨勢

季度歷史總覽

季度	持股檔數	總市值	穩定性	主要持股
2026-03-31	9	US$38.6億	10	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2026-03-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.FERG 5.WEN 6.IVZ 7.MICC 8.GEHC
2025-12-31	8	US$39.8億	11	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-12-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.FERG 6.IVZ 7.GEHC
2025-09-30	8	US$41.1億	29	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-09-30 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.IVZ 5.WEN 6.FERG 7.GEHC
2025-06-30	11	US$37.9億	0	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-06-30 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.FERG 6.IVZ 7.UHAL 8.ALL 9.UHAL-B 10.GEHC
2025-03-31	11	US$37.4億	100	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-03-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.IVZ 6.FERG 7.UHAL-B 8.ALL 9.UHAL 10.GEHC
2024-12-31	11	US$38.8億	0	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2024-12-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.IVZ 6.FERG 7.UHAL-B 8.ALL 9.UHAL 10.GEHC
2024-09-30	11	US$38.9億	0	1JHG 2GE 3WEN 主要持股2024-09-30 1.JHG 2.GE 3.WEN 4.SOLV 5.IVZ 6.FERG 7.ALL 8.UHAL-B 9.UHAL 10.GEHC
2024-06-30	14	US$41.0億	0	1JHG 2GE 3WEN 主要持股2024-06-30 1.JHG 2.GE 3.WEN 4.IVZ 5.FERG 6.ALL 7.SOLV 8.DIS 9.GEHC 10.UHAL-B
2024-03-31	12	US$80.2億	0	1DIS 2JHG 3GE 主要持股2024-03-31 1.DIS 2.JHG 3.GE 4.WEN 5.IVZ 6.FERG 7.ALL 8.GEHC 9.SYY
2023-12-31	12	US$70.1億	0	1DIS 2JHG 3FERG 主要持股2023-12-31 1.DIS 2.JHG 3.FERG 4.WEN 5.IVZ 6.GE 7.ALL 8.GEHC 9.SYY
2023-09-30	12	US$65.7億	0	1DIS 2FERG 3JHG 主要持股2023-09-30 1.DIS 2.FERG 3.JHG 4.WEN 5.IVZ 6.GE 7.ALL 8.GEHC 9.SYY
2023-06-30	8	US$38.8億	0	1JHG 2FERG 3DIS 主要持股2023-06-30 1.JHG 2.FERG 3.DIS 4.IVZ 5.WEN 6.GE 7.GEHC 8.MDLZ
2023-03-31	8	US$37.5億	0	1JHG 2FERG 3DIS 主要持股2023-03-31 1.JHG 2.FERG 3.DIS 4.IVZ 5.WEN 6.GE 7.GEHC 8.MDLZ
2022-12-31	9	US$48.7億	0	1FERG 2IVZ 3DIS 主要持股2022-12-31 1.FERG 2.IVZ 3.DIS 4.JHG 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.SYY
2022-09-30	9	US$38.0億	0	1FERG 2IVZ 3JHG 主要持股2022-09-30 1.FERG 2.IVZ 3.JHG 4.SYY 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.PG
2022-06-30	9	US$45.5億	0	1FERG 2IVZ 3JHG 主要持股2022-06-30 1.FERG 2.IVZ 3.JHG 4.SYY 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.PG
2022-03-31	9	US$59.7億	0	1FERG 2IVZ 3JHG 主要持股2022-03-31 1.FERG 2.IVZ 3.JHG 4.SYY 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.PG
2021-12-31	10	US$74.6億	0	1FERG 2JHG 3IVZ 主要持股2021-12-31 1.FERG 2.JHG 3.IVZ 4.SYY 5.CMCSA 6.WEN 7.GE 8.PG 9.MDLZ
2021-09-30	10	US$80.4億	0	1FERG 2CMCSA 3SYY 主要持股2021-09-30 1.FERG 2.CMCSA 3.SYY 4.JHG 5.IVZ 6.PG 7.WEN 8.MDLZ 9.GE
2021-06-30	10	US$85.5億	99	1FERG 2SYY 3CMCSA 主要持股2021-06-30 1.FERG 2.SYY 3.CMCSA 4.IVZ 5.JHG 6.PG 7.WEN 8.MDLZ 9.AEP
2021-03-31	10	US$84.6億	33	1SYY 2FERG 3PG 主要持股2021-03-31 1.SYY 2.FERG 3.PG 4.CMCSA 5.IVZ 6.MDLZ 7.WEN 8.JHG 9.AEP
2020-12-31	8	US$67.6億	16	1SYY 2PG 3CMCSA 主要持股2020-12-31 1.SYY 2.PG 3.CMCSA 4.MDLZ 5.IVZ 6.WEN 7.JHG 8.AEP
2020-09-30	9	US$60.5億	100	1SYY 2PG 3CMCSA 主要持股2020-09-30 1.SYY 2.PG 3.CMCSA 4.MDLZ 5.WEN 6.IVZ 7.JHG 8.AEP 9.NVT
2020-06-30	7	US$48.2億	0	1SYY 2PG 3MDLZ 主要持股2020-06-30 1.SYY 2.PG 3.MDLZ 4.WEN 5.AEP 6.NVT 7.BNY
2020-03-31	8	US$69.4億	32	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2020-03-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.WEN 6.BNY 7.NVT 8.LMEUR
2019-12-31	8	US$94.8億	11	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-12-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.BNY 6.WEN 7.NVT 8.LMEUR
2019-09-30	8	US$95.8億	15	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-09-30 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.BNY 6.WEN 7.NVT 8.LMEUR
2019-06-30	9	US$94.8億	11	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-06-30 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.WEN 6.BNY 7.PPG 8.NVT 9.LMEUR
2019-03-31	8	US$93.4億	16	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-03-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.PPG 6.BNY 7.WEN 8.NVT
2018-12-31	9	US$92.4億	23	1PG 2SYY 3BNY 主要持股2018-12-31 1.PG 2.SYY 3.BNY 4.MDLZ 5.PPG 6.AEP 7.WEN 8.NVT 9.PNR
2018-09-30	9	US$103.4億	100	1PG 2SYY 3BNY 主要持股2018-09-30 1.PG 2.SYY 3.BNY 4.MDLZ 5.AEP 6.WEN 7.PNR 8.NVT 9.PPG
2018-06-30	8	US$100.3億	0	1PG 2SYY 3AEP 主要持股2018-06-30 1.PG 2.SYY 3.AEP 4.BNY 5.MDLZ 6.PNR 7.WEN 8.NVT
2018-03-31	7	US$99.1億	18	1PG 2SYY 3PNR 主要持股2018-03-31 1.PG 2.SYY 3.PNR 4.AEP 5.BNY 6.MDLZ 7.WEN
2017-12-31	7	US$118.2億	18	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2017-12-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.PNR 6.BNY 7.WEN
2017-09-30	8	US$129.8億	21	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2017-09-30 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.BNY 6.PNR 7.DD 8.WEN
2017-06-30	8	US$132.7億	4	1PG 2SYY 3AEP 主要持股2017-06-30 1.PG 2.SYY 3.AEP 4.MDLZ 5.BNY 6.PNR 7.DUK 8.WEN
2017-03-31	8	US$133.3億	29	1PG 2SYY 3AEP 主要持股2017-03-31 1.PG 2.SYY 3.AEP 4.MDLZ 5.BNY 6.PNR 7.DUK 8.WEN
2016-12-31	8	US$110.9億	30	1SYY 2AEP 3MDLZ 主要持股2016-12-31 1.SYY 2.AEP 3.MDLZ 4.BNY 5.DUK 6.PNR 7.WEN 8.PG
2016-09-30	7	US$102.4億	6	1SYY 2AEP 3MDLZ 主要持股2016-09-30 1.SYY 2.AEP 3.MDLZ 4.BNY 5.DUK 6.PNR 7.WEN
2016-06-30	7	US$105.0億	11	1AEP 2SYY 3MDLZ 主要持股2016-06-30 1.AEP 2.SYY 3.MDLZ 4.BNY 5.DUK 6.PNR 7.WEN
2016-03-31	9	US$103.8億	24	1AEP 2SYY 3MDLZ 主要持股2016-03-31 1.AEP 2.SYY 3.MDLZ 4.DUK 5.BNY 6.PNR 7.WEN 8.LMEUR 9.TIFEUR
2015-12-31	10	US$123.3億	8	1AEP 2MDLZ 3PEP 主要持股2015-12-31 1.AEP 2.MDLZ 3.PEP 4.SYY 5.DUK 6.BNY 7.PNR 8.WEN 9.LMEUR 10.TIFEUR
2015-09-30	12	US$117.2億	100	1AEP 2MDLZ 3PEP 主要持股2015-09-30 1.AEP 2.MDLZ 3.PEP 4.SYY 5.DUK 6.BNY 7.PNR 8.LMEUR 9.WEN 10.IR
2015-06-30	11	US$90.3億	0	1MDLZ 2PEP 3DUK 主要持股2015-06-30 1.MDLZ 2.PEP 3.DUK 4.BNY 5.WEN 6.LMEUR 7.IR 8.PNR 9.SYY 10.TIFEUR
2015-03-31	12	US$85.6億	17	1DUK 2PEP 3MDLZ 主要持股2015-03-31 1.DUK 2.PEP 3.MDLZ 4.BNY 5.LMEUR 6.WEN 7.IR 8.ALLE 9.TIFEUR 10.307000
2014-12-31	13	US$94.3億	21	1DUK 2PEP 3MDLZ 主要持股2014-12-31 1.DUK 2.PEP 3.MDLZ 4.BNY 5.IR 6.LMEUR 7.307000 8.WEN 9.LAZ 10.ALLE
2014-09-30	13	US$76.1億	19	1PEP 2MDLZ 3BNY 主要持股2014-09-30 1.PEP 2.MDLZ 3.BNY 4.IR 5.LMEUR 6.307000 7.WEN 8.DUK 9.LAZ 10.ALLE
2014-06-30	13	US$68.0億	100	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2014-06-30 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.BNY 5.LMEUR 6.307000 7.WEN 8.DUK 9.LAZ 10.ALLE
2014-03-31	13	US$57.7億	0	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2014-03-31 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.LMEUR 5.WEN 6.307000 7.DUK 8.LAZ 9.ALLE 10.GNCIQ
2013-12-31	13	US$59.3億	15	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2013-12-31 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.WEN 5.LMEUR 6.307000 7.DUK 8.LAZ 9.ALLE 10.GNCIQ
2013-09-30	11	US$54.6億	16	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2013-09-30 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.WEN 5.307000 6.LMEUR 7.DUK 8.LAZ 9.GNCIQ 10.TIFEUR
2013-06-30	13	US$50.8億	0	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2013-06-30 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.307000 5.WEN 6.LMEUR 7.DUK 8.LAZ 9.STT 10.BID

本季持股變動

Trian Fund Management, L.p. 在 2026-03-31 最顯著的持倉異動：新建倉: The Magnum Ice Cream Company N. (MICC); 加碼: Wendy's Co/the (WEN) — 股數 +0.02%.

Trian Fund Management, L.p. 於截至 2026-03-31 該季申報之持倉異動，含代號、發行人、權重變化、股數變化與操作類型
#	代號	標的名稱	佔比變動	持倉量變化	異動類型
1	JHG	Janus Henderson Group plc	+4.4%	—	不變
2	FERG	Ferguson Enterprises Inc.	+0.5%	—	不變
3	GEHC	GE Healthcare Technology	—	—	不變
4	IVZ	Invesco Ltd.	-0.1%	—	不變
5	WEN	Wendy's Co/the	-0.9%	+0.02%	加碼
6	GE	General Electric	-1.5%	—	不變
7	SOLV	Solventum CORP	-2.4%	—	不變
8	MICC	The Magnum Ice Cream Company N.	—	NEW	新建倉

申報歷史

季度	申報日期	類型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-02-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-09-30	2025-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-06-30	2025-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-03-31	2025-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-12-31	2025-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-15	修正案	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-15	修正案	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-15	修正案	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-11	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-09-30	2021-11-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-06-30	2021-08-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-03-31	2021-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-12-31	2021-02-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-09-30	2020-11-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2020-10-02	修正案	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2020-09-21	修正案	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2020-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-03-31	2020-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-12-31	2020-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-09-30	2019-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-06-30	2019-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-03-31	2019-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-12-31	2019-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-09-30	2018-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-06-30	2018-10-09	修正案	在 EDGAR 上查看
2018-06-30	2018-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-03-31	2018-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-12-31	2018-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-09-30	2017-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-06-30	2017-08-11	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-03-31	2017-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-12-31	2017-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-09-30	2016-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-06-30	2016-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-03-31	2016-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-12-31	2016-02-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-09-30	2015-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-06-30	2015-10-05	修正案	在 EDGAR 上查看
2015-06-30	2015-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-03-31	2015-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-12-31	2015-01-08	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-09-30	2014-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-06-30	2014-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-03-31	2014-06-30	修正案	在 EDGAR 上查看
2014-03-31	2014-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2013-12-31	2014-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2013-09-30	2013-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2013-06-30	2013-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看

FAQ

Trian Fund Management, L.p. 是什麼機構？屬於哪種投資人類型？

Trian Fund Management, L.p. 是一家投資管理機構，每季依規定向 SEC 申報 Form 13F，揭露其在美國上市股票的持倉資訊。根據最新一期申報（2026-03-31），該機構追蹤的股票投資組合估值約為 US$38.6億，分佈在 9 個已申報部位之中。

Trian Fund Management, L.p. 目前前幾大持股有哪些？

根據最新 13F 申報，Trian Fund Management, L.p. 按市值排列的前幾大持股為： 1. Janus Henderson Group plc (JHG) — US$16.4億 (42.4%) 2. General Electric (GE) — US$11.4億 (29.6%) 3. Solventum CORP (SOLV) — US$5.4億 (13.9%) 4. Ferguson Enterprises Inc. (FERG) — US$2.5億 (6.6%) 5. Wendy's Co/the (WEN) — US$2.1億 (5.5%)

Trian Fund Management, L.p. 在最新一期 13F 申報中做了哪些操作？

在最新申報季度中，Trian Fund Management, L.p. 主要以增持為主——新建倉 1 個部位，並對 1 個既有持股進行加碼。其中幅度最大的異動：新建倉: The Magnum Ice Cream Company N. (MICC); 加碼: Wendy's Co/the (WEN) — 股數 +0.02%

Trian Fund Management, L.p. 主要集中投資哪些產業板塊？

根據目前已申報的股票投資組合，Trian Fund Management, L.p. 的主要板塊分佈如下： • Financials: 44.3% • Industrials: 36.2% • Health Care: 13.9% • Consumer Discretionary: 5.5% • Consumer Staples: 0.1%

同行推薦

資產規模相近的機構

SteelPeak Wealth, LLC

CIK 0001801868

申報總市值

US$38.6億

643 stks

2026-06-30

資產規模與本機構相差僅 0.1%

Americana Partners, LLC

CIK 0001797678

申報總市值

US$38.5億

510 stks

2026-03-31

資產規模與本機構相差僅 0.2%

Destination Wealth Management

CIK 0001278573

申報總市值

US$38.5億

342 stks

2026-03-31

資產規模與本機構相差僅 0.2%

風格推薦

持倉風格相似的機構

Trustco Bank CORP N Y

CIK 0000357301

申報總市值

US$1.1億

135 stks

2026-03-31

集中度13.5

持倉穩定性15.2

產業集中度47.3

前五大持倉重疊 1/5 檔，同樣重倉 General Electric

查看詳情

Tandem Capital Management CORP /adv

CIK 0000873759

申報總市值

US$2.0億

110 stks

2026-03-31

集中度7.8

持倉穩定性24.8

產業集中度54.6

前五大持倉重疊 1/5 檔，同樣重倉 General Electric

查看詳情

Trustees Of General Electric Pension Trust

CIK 0000902967

申報總市值

US$2.5億

2 stks

2023-09-30

資料過舊，未更新

集中度100.0

持倉穩定性0.0

產業集中度100.0

前五大持倉重疊 1/5 檔，同樣重倉 General Electric

查看詳情

Trian Fund Management, L.p. 13F 投資組合快照

CIK: 0001345471

集中型投資策略產業集中型趨勢追蹤型

申報總市值

US$38.6億

申報季度: 2026-03-31 · 持股檔數: 9

TRIAN FUND MANAGEMENT, L.P.在最新一期 13F 報告中揭露了 9 項持股，申報期為 2026-03-31，總持股市值約為 US$38.6億，季度換手率為 10.1%。

瀏覽其他10 億至 100 億美元機構瀏覽其他以「T」開頭的機構

機構性格雪花圖

集中度: 100
持倉穩定性: 10.12
動能／逆勢: 100
產業集中度: 100
多樣化: 16
倉位均衡度: 87.54

整體部位大小差異頗大（變異係數為 1.25），除了少數重倉部位外，還有許多規模較小的持股。

近期操作偏向加碼既有的大部位，而非大幅加碼新建倉的部位（傾斜幅度為 6.3 個百分點）——這種模式較符合動能追漲的操作風格。

近期動向

加碼 JHG
0.0%　US$1.2億
減碼 SOLV
0.0%　-US$1.1億
減碼 GE
0.0%　-US$9778.6萬
減碼 WEN
+0.0%　-US$4196.8萬
加碼 FERG
0.0%　US$1154.8萬
減碼 IVZ
0.0%　-US$588.2萬

持倉地圖

新建倉加碼不變減碼

前十大持股佔比

本季完整持股清單

僅顯示前 8 大持股（共 9 檔）

#	代號	標的名稱	資產子類別	佔比	佔比變動	持倉量變化
1	JHG	Janus Henderson Group plc	股票-金融	42.41%	+4.36%	—
2	GE	General Electric	股票-工業	29.63%	-1.53%	—
3	SOLV	Solventum CORP	股票-醫療保健	13.93%	-2.44%	—
4	FERG	Ferguson Enterprises Inc.	股票-工業	6.57%	+0.50%	—
5	WEN	Wendy's Co/the	股票-循環性消費	5.48%	-0.88%	+0.02%
6	IVZ	Invesco Ltd.	股票-金融	1.87%	-0.09%	—
7	MICC	The Magnum Ice Cream Company N.	股票-非循環性消費	0.09%	+0.09%	NEW
8	GEHC	GE Healthcare Technology	股票-醫療保健	0.01%	—	—

投資組合績效

Q3 2026績效

—

近4個季度績效

—

根據可取得價格的持股（佔申報價值的28%）計算

標準差: +19.7%
貝塔係數: +1.01
阿爾法: -10.9%
最大回撤: -16.4%
年化績效: +11.1%
對標普勝率: +43.8%
索提諾比率: +1.18
斯圖澤指數: +0.19
崔諾比率: +0.12
斯特林比率: +0.42
卡瑪比率: +0.68
資訊比率: -0.73
追蹤誤差: +14.5%
下方標準差: +10.5%
正報酬月份佔比: +56.3%
負報酬月份佔比: +43.8%
最佳12個月: +23.3%
最差12個月: +6.7%
效率比率: +0.2
夏普比率: +0.63
產業分散度: +17.3%
偏態: +0.33
峰態: -0.91
上檔潛力: +3.26

申報總市值趨勢

產業配置

歷年產業分布趨勢

季度歷史總覽

季度	持股檔數	總市值	穩定性	主要持股
2026-03-31	9	US$38.6億	10	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2026-03-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.FERG 5.WEN 6.IVZ 7.MICC 8.GEHC
2025-12-31	8	US$39.8億	11	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-12-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.FERG 6.IVZ 7.GEHC
2025-09-30	8	US$41.1億	29	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-09-30 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.IVZ 5.WEN 6.FERG 7.GEHC
2025-06-30	11	US$37.9億	0	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-06-30 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.FERG 6.IVZ 7.UHAL 8.ALL 9.UHAL-B 10.GEHC
2025-03-31	11	US$37.4億	100	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2025-03-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.IVZ 6.FERG 7.UHAL-B 8.ALL 9.UHAL 10.GEHC
2024-12-31	11	US$38.8億	0	1JHG 2GE 3SOLV 主要持股2024-12-31 1.JHG 2.GE 3.SOLV 4.WEN 5.IVZ 6.FERG 7.UHAL-B 8.ALL 9.UHAL 10.GEHC
2024-09-30	11	US$38.9億	0	1JHG 2GE 3WEN 主要持股2024-09-30 1.JHG 2.GE 3.WEN 4.SOLV 5.IVZ 6.FERG 7.ALL 8.UHAL-B 9.UHAL 10.GEHC
2024-06-30	14	US$41.0億	0	1JHG 2GE 3WEN 主要持股2024-06-30 1.JHG 2.GE 3.WEN 4.IVZ 5.FERG 6.ALL 7.SOLV 8.DIS 9.GEHC 10.UHAL-B
2024-03-31	12	US$80.2億	0	1DIS 2JHG 3GE 主要持股2024-03-31 1.DIS 2.JHG 3.GE 4.WEN 5.IVZ 6.FERG 7.ALL 8.GEHC 9.SYY
2023-12-31	12	US$70.1億	0	1DIS 2JHG 3FERG 主要持股2023-12-31 1.DIS 2.JHG 3.FERG 4.WEN 5.IVZ 6.GE 7.ALL 8.GEHC 9.SYY
2023-09-30	12	US$65.7億	0	1DIS 2FERG 3JHG 主要持股2023-09-30 1.DIS 2.FERG 3.JHG 4.WEN 5.IVZ 6.GE 7.ALL 8.GEHC 9.SYY
2023-06-30	8	US$38.8億	0	1JHG 2FERG 3DIS 主要持股2023-06-30 1.JHG 2.FERG 3.DIS 4.IVZ 5.WEN 6.GE 7.GEHC 8.MDLZ
2023-03-31	8	US$37.5億	0	1JHG 2FERG 3DIS 主要持股2023-03-31 1.JHG 2.FERG 3.DIS 4.IVZ 5.WEN 6.GE 7.GEHC 8.MDLZ
2022-12-31	9	US$48.7億	0	1FERG 2IVZ 3DIS 主要持股2022-12-31 1.FERG 2.IVZ 3.DIS 4.JHG 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.SYY
2022-09-30	9	US$38.0億	0	1FERG 2IVZ 3JHG 主要持股2022-09-30 1.FERG 2.IVZ 3.JHG 4.SYY 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.PG
2022-06-30	9	US$45.5億	0	1FERG 2IVZ 3JHG 主要持股2022-06-30 1.FERG 2.IVZ 3.JHG 4.SYY 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.PG
2022-03-31	9	US$59.7億	0	1FERG 2IVZ 3JHG 主要持股2022-03-31 1.FERG 2.IVZ 3.JHG 4.SYY 5.WEN 6.GE 7.MDLZ 8.PG
2021-12-31	10	US$74.6億	0	1FERG 2JHG 3IVZ 主要持股2021-12-31 1.FERG 2.JHG 3.IVZ 4.SYY 5.CMCSA 6.WEN 7.GE 8.PG 9.MDLZ
2021-09-30	10	US$80.4億	0	1FERG 2CMCSA 3SYY 主要持股2021-09-30 1.FERG 2.CMCSA 3.SYY 4.JHG 5.IVZ 6.PG 7.WEN 8.MDLZ 9.GE
2021-06-30	10	US$85.5億	99	1FERG 2SYY 3CMCSA 主要持股2021-06-30 1.FERG 2.SYY 3.CMCSA 4.IVZ 5.JHG 6.PG 7.WEN 8.MDLZ 9.AEP
2021-03-31	10	US$84.6億	33	1SYY 2FERG 3PG 主要持股2021-03-31 1.SYY 2.FERG 3.PG 4.CMCSA 5.IVZ 6.MDLZ 7.WEN 8.JHG 9.AEP
2020-12-31	8	US$67.6億	16	1SYY 2PG 3CMCSA 主要持股2020-12-31 1.SYY 2.PG 3.CMCSA 4.MDLZ 5.IVZ 6.WEN 7.JHG 8.AEP
2020-09-30	9	US$60.5億	100	1SYY 2PG 3CMCSA 主要持股2020-09-30 1.SYY 2.PG 3.CMCSA 4.MDLZ 5.WEN 6.IVZ 7.JHG 8.AEP 9.NVT
2020-06-30	7	US$48.2億	0	1SYY 2PG 3MDLZ 主要持股2020-06-30 1.SYY 2.PG 3.MDLZ 4.WEN 5.AEP 6.NVT 7.BNY
2020-03-31	8	US$69.4億	32	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2020-03-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.WEN 6.BNY 7.NVT 8.LMEUR
2019-12-31	8	US$94.8億	11	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-12-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.BNY 6.WEN 7.NVT 8.LMEUR
2019-09-30	8	US$95.8億	15	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-09-30 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.BNY 6.WEN 7.NVT 8.LMEUR
2019-06-30	9	US$94.8億	11	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-06-30 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.WEN 6.BNY 7.PPG 8.NVT 9.LMEUR
2019-03-31	8	US$93.4億	16	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2019-03-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.PPG 6.BNY 7.WEN 8.NVT
2018-12-31	9	US$92.4億	23	1PG 2SYY 3BNY 主要持股2018-12-31 1.PG 2.SYY 3.BNY 4.MDLZ 5.PPG 6.AEP 7.WEN 8.NVT 9.PNR
2018-09-30	9	US$103.4億	100	1PG 2SYY 3BNY 主要持股2018-09-30 1.PG 2.SYY 3.BNY 4.MDLZ 5.AEP 6.WEN 7.PNR 8.NVT 9.PPG
2018-06-30	8	US$100.3億	0	1PG 2SYY 3AEP 主要持股2018-06-30 1.PG 2.SYY 3.AEP 4.BNY 5.MDLZ 6.PNR 7.WEN 8.NVT
2018-03-31	7	US$99.1億	18	1PG 2SYY 3PNR 主要持股2018-03-31 1.PG 2.SYY 3.PNR 4.AEP 5.BNY 6.MDLZ 7.WEN
2017-12-31	7	US$118.2億	18	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2017-12-31 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.PNR 6.BNY 7.WEN
2017-09-30	8	US$129.8億	21	1PG 2SYY 3MDLZ 主要持股2017-09-30 1.PG 2.SYY 3.MDLZ 4.AEP 5.BNY 6.PNR 7.DD 8.WEN
2017-06-30	8	US$132.7億	4	1PG 2SYY 3AEP 主要持股2017-06-30 1.PG 2.SYY 3.AEP 4.MDLZ 5.BNY 6.PNR 7.DUK 8.WEN
2017-03-31	8	US$133.3億	29	1PG 2SYY 3AEP 主要持股2017-03-31 1.PG 2.SYY 3.AEP 4.MDLZ 5.BNY 6.PNR 7.DUK 8.WEN
2016-12-31	8	US$110.9億	30	1SYY 2AEP 3MDLZ 主要持股2016-12-31 1.SYY 2.AEP 3.MDLZ 4.BNY 5.DUK 6.PNR 7.WEN 8.PG
2016-09-30	7	US$102.4億	6	1SYY 2AEP 3MDLZ 主要持股2016-09-30 1.SYY 2.AEP 3.MDLZ 4.BNY 5.DUK 6.PNR 7.WEN
2016-06-30	7	US$105.0億	11	1AEP 2SYY 3MDLZ 主要持股2016-06-30 1.AEP 2.SYY 3.MDLZ 4.BNY 5.DUK 6.PNR 7.WEN
2016-03-31	9	US$103.8億	24	1AEP 2SYY 3MDLZ 主要持股2016-03-31 1.AEP 2.SYY 3.MDLZ 4.DUK 5.BNY 6.PNR 7.WEN 8.LMEUR 9.TIFEUR
2015-12-31	10	US$123.3億	8	1AEP 2MDLZ 3PEP 主要持股2015-12-31 1.AEP 2.MDLZ 3.PEP 4.SYY 5.DUK 6.BNY 7.PNR 8.WEN 9.LMEUR 10.TIFEUR
2015-09-30	12	US$117.2億	100	1AEP 2MDLZ 3PEP 主要持股2015-09-30 1.AEP 2.MDLZ 3.PEP 4.SYY 5.DUK 6.BNY 7.PNR 8.LMEUR 9.WEN 10.IR
2015-06-30	11	US$90.3億	0	1MDLZ 2PEP 3DUK 主要持股2015-06-30 1.MDLZ 2.PEP 3.DUK 4.BNY 5.WEN 6.LMEUR 7.IR 8.PNR 9.SYY 10.TIFEUR
2015-03-31	12	US$85.6億	17	1DUK 2PEP 3MDLZ 主要持股2015-03-31 1.DUK 2.PEP 3.MDLZ 4.BNY 5.LMEUR 6.WEN 7.IR 8.ALLE 9.TIFEUR 10.307000
2014-12-31	13	US$94.3億	21	1DUK 2PEP 3MDLZ 主要持股2014-12-31 1.DUK 2.PEP 3.MDLZ 4.BNY 5.IR 6.LMEUR 7.307000 8.WEN 9.LAZ 10.ALLE
2014-09-30	13	US$76.1億	19	1PEP 2MDLZ 3BNY 主要持股2014-09-30 1.PEP 2.MDLZ 3.BNY 4.IR 5.LMEUR 6.307000 7.WEN 8.DUK 9.LAZ 10.ALLE
2014-06-30	13	US$68.0億	100	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2014-06-30 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.BNY 5.LMEUR 6.307000 7.WEN 8.DUK 9.LAZ 10.ALLE
2014-03-31	13	US$57.7億	0	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2014-03-31 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.LMEUR 5.WEN 6.307000 7.DUK 8.LAZ 9.ALLE 10.GNCIQ
2013-12-31	13	US$59.3億	15	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2013-12-31 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.WEN 5.LMEUR 6.307000 7.DUK 8.LAZ 9.ALLE 10.GNCIQ
2013-09-30	11	US$54.6億	16	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2013-09-30 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.WEN 5.307000 6.LMEUR 7.DUK 8.LAZ 9.GNCIQ 10.TIFEUR
2013-06-30	13	US$50.8億	0	1MDLZ 2PEP 3IR 主要持股2013-06-30 1.MDLZ 2.PEP 3.IR 4.307000 5.WEN 6.LMEUR 7.DUK 8.LAZ 9.STT 10.BID

本季持股變動

Trian Fund Management, L.p. 在 2026-03-31 最顯著的持倉異動：新建倉: The Magnum Ice Cream Company N. (MICC); 加碼: Wendy's Co/the (WEN) — 股數 +0.02%.

Trian Fund Management, L.p. 於截至 2026-03-31 該季申報之持倉異動，含代號、發行人、權重變化、股數變化與操作類型
#	代號	標的名稱	佔比變動	持倉量變化	異動類型
1	JHG	Janus Henderson Group plc	+4.4%	—	不變
2	FERG	Ferguson Enterprises Inc.	+0.5%	—	不變
3	GEHC	GE Healthcare Technology	—	—	不變
4	IVZ	Invesco Ltd.	-0.1%	—	不變
5	WEN	Wendy's Co/the	-0.9%	+0.02%	加碼
6	GE	General Electric	-1.5%	—	不變
7	SOLV	Solventum CORP	-2.4%	—	不變
8	MICC	The Magnum Ice Cream Company N.	—	NEW	新建倉

申報歷史

季度	申報日期	類型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-02-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-09-30	2025-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-06-30	2025-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-03-31	2025-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-12-31	2025-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-15	修正案	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-15	修正案	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-15	修正案	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-11	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-09-30	2021-11-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-06-30	2021-08-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-03-31	2021-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-12-31	2021-02-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-09-30	2020-11-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2020-10-02	修正案	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2020-09-21	修正案	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2020-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-03-31	2020-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-12-31	2020-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-09-30	2019-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-06-30	2019-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-03-31	2019-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-12-31	2019-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-09-30	2018-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-06-30	2018-10-09	修正案	在 EDGAR 上查看
2018-06-30	2018-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2018-03-31	2018-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-12-31	2018-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-09-30	2017-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-06-30	2017-08-11	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2017-03-31	2017-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-12-31	2017-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-09-30	2016-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-06-30	2016-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2016-03-31	2016-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-12-31	2016-02-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-09-30	2015-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-06-30	2015-10-05	修正案	在 EDGAR 上查看
2015-06-30	2015-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2015-03-31	2015-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-12-31	2015-01-08	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-09-30	2014-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-06-30	2014-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2014-03-31	2014-06-30	修正案	在 EDGAR 上查看
2014-03-31	2014-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2013-12-31	2014-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2013-09-30	2013-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2013-06-30	2013-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看