13F 申報指南13F 觀念全攻略
什麼是 SEC Form 13F 申報？美股機構大戶持股全攻略
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申報總市值
US$2709.9萬
US$2709.9萬
4 檔
463.1%
根據最新整理的 13F 季度數據集，Covalis 於 Q4 2025 結束時的管理資產規模為 US$2709.9萬。該機構在本季度申報了 4 檔美股持倉，呈現出該時期的主要投資地圖。
Covalis 在 Q4 2025 進行了結構性的板塊輪動與部位換股。在開立 3 個全新部位及加碼 1 檔持股的同時，亦同步清倉 3 檔並減碼 0 檔標的。
檢視投資組合結構，前 5 大主力部位（包含 CORZ, PCG, GLXY）占據了總市值的 463.1%，展現出該機構在 Q4 2025 的重點資金聚焦與風險分佈特徵。
| # | 代號 | 標的名稱 | 資產子類別 | 佔比 | 佔比變動 | 持倉量變化 | 4Q Trend |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | CORZ | Core Scientific Inc | 股票-科技 | 48.52% | -49.03% | — | |
| 2 | PCG | P G & E CORP | 股票-公用事業 | 23.81% | +63.89% | NEW | |
| 3 | GLXY | Galaxy Digital Inc-a | 股票-其他 | 19.06% | — | — | |
| 4 | WULF | Terawulf Inc | 股票-金融 | 8.61% | — | — |
| # | 代號 | 標的名稱 | 佔比變動 | 持倉量變化 | 異動類型 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | PCG | P G & E CORP | -37.9% | +47.12% | 加碼 |
| 2 | CORZ | Core Scientific Inc | — | NEW | 新建倉 |
| 3 | GLXY | Galaxy Digital Inc-a | — | NEW | 新建倉 |
| 4 | WULF | Terawulf Inc | — | NEW | 新建倉 |
| 5 | ALB | Albemarle CORP | — | EXIT | 清倉 |
| 6 | EIX | Edison International | — | EXIT | 清倉 |
| 7 | ETN | Eaton Corporation plc | — | EXIT | 清倉 |
根據 SEC 官方 Form 13F 申報備案，Covalis 在 Q4 2025 季度的美股持倉總市值約為 US$2709.9萬，共申報了 4 個公開持股部位。
在 Q4 2025 季度，Covalis 按市值排列的前三大核心持股分別為：CORZ (48.5%)、PCG (23.8%)、GLXY (19.1%)。其中最大持股部位 CORZ 佔據整體投資組合約 48.5% 的權重。
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本季最大新建倉標的
CORZ
市值: US$6089.4萬
本季最大獲利了結 / 清倉標的
ALB
前期市值: US$673.3萬
在 Q4 2025 季度中，Covalis 共進行了 7 項持倉異動，包含新建倉 3 個部位、加碼 1 個部位、減碼 0 個部位以及清倉 3 個部位。 其中最大新建倉標的為 CORZ。 本季清倉部位包含 ALB。
本頁面所有持股數據均直接同步自美國證券交易委員會（SEC）EDGAR 官方系統之 13F-HR / 13F-HR/A 季度申報文件。AlphaSMO 透過機器解析 CUSIP 與個股對照，提供 100% 精準對齊的歷史時序數據集，並支援 Schema.org 結構化資料格式。
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