13F 申报指南13F 概念全攻略
什么是 SEC Form 13F 申报？美股机构大户持股全攻略
完整解读 Form 13F 申报规范、1 亿美元门槛与 45 天延迟申报机制，学会如何追踪顶级对冲基金与机构法人持仓动向。
AlphaSMO 权威研究指南阅读专题
CIK: 0001689470
申报总市值
US$2.7亿
US$2.7亿
103 檔
35.6%
截至 Q4 2025 季度末，HMS Capital Management, LLC 的美股持仓估值约为 US$2.7亿，全数申报仓位共有 103 档。
在 Q4 2025，HMS Capital Management, LLC 展现出较为审慎的避险与获利了结姿态。本季共减仓 35 个仓位并完全清仓 7 档持股，调降曝光的仓位数量高于加仓动作。
在资产配置集中度方面，HMS Capital Management, LLC 的前 5 大核心持股（包含 SPY, EFA, LQD 等）合计占整体申报市值的 35.6%，反映机构在主要关键仓位上的权重分布。
| # | 代码 | 标的名称 | 资产子类别 | 占比 | 占比变动 | 持仓量变化 | 4Q Trend |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | SPY | Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us | ETF-大型股与成长 | 15.83% | -10.48% | -30.17% | |
| 2 | EFA | Ishares Msci Eafe ETF | ETF-其他 | 7.62% | +0.18% | +0.62% | |
| 3 | LQD | Ishr Ibx Usd Invgd Cb Etf-ui | ETF-投资级公司债 | 6.48% | -0.15% | +3.68% | |
| 4 | QQQ | Invesco Qqq Trust Series 1 | ETF-科技型 | 5.34% | +0.99% | +0.10% | |
| 5 | AIQ | Global X Art Intel & Tech | ETF-科技型 | 4.13% | +0.22% | -1.04% | |
| 6 | NVDA | Nvidia CORP | 股票-科技 | 3.83% | +0.27% | -1.87% | |
| 7 | CWB | Ss Spdr Bb Conv Sec ETF | ETF-其他 | 2.59% | +0.29% | +1.26% | |
| 8 | GS | Goldman Sachs Group Inc | 股票-金融 | 2.27% | +0.24% | -0.64% | |
| 9 | MU | Micron Technology Inc | 股票-科技 | 2.26% | +3.44% | -2.08% | |
| 10 | MSFT | Microsoft CORP | 股票-科技 | 2.25% | -0.11% | -7.83% | |
| 11 | AVGO | Broadcom Inc | 股票-科技 | 2.15% | +0.24% | -1.07% | |
| 12 | IWP | Ishares Russell Mid-cap Grow | ETF-其他 | 1.85% | +0.11% | +1.99% | |
| 13 | GOOGL | Alphabet Inc-cl A | 股票-通信服务 | 1.77% | +0.27% | -1.09% | |
| 14 | AAPL | Apple Inc | 股票-科技 | 1.66% | +0.09% | -1.94% | |
| 15 | XLE | Ss Energy Select Sector | ETF-其他 | 1.49% | -0.28% | +97.20% | |
| 16 | MCK | Mckesson CORP | 股票-医疗保健 | 1.40% | -0.21% | -0.84% | |
| 17 | JPM | Jpmorgan Chase & Co | 股票-金融 | 1.40% | +0.06% | -1.13% | |
| 18 | AMZN | Amazon.com Inc | 股票-周期性消费 | 1.38% | +0.09% | -1.86% | |
| 19 | HYG | Ishr Ibx Usd Hiyld Cb Etf-ui | ETF-非投资级债 | 1.34% | -0.02% | -4.46% | |
| 20 | META | Meta Platforms Inc-class A | 股票-通信服务 | 1.17% | -0.05% | -0.65% | |
| 21 | BAC | Bank Of America CORP | 股票-金融 | 1.08% | +0.09% | -1.00% | |
| 22 | NFLX | Netflix Inc | 股票-通信服务 | 1.07% | -0.28% | +884.66% | |
| 23 | PH | Parker Hannifin CORP | 股票-工业 | 1.06% | +0.04% | -1.16% | |
| 24 | BKNG | Booking Holdings Inc | 股票-周期性消费 | 1.03% | — | -1.07% | |
| 25 | HCA | Hca Healthcare Inc | 股票-医疗保健 | 1.01% | -0.18% | -1.21% | |
| 26 | WMT | Walmart Inc | 股票-非周期性消费 | 0.98% | -0.09% | -1.02% | |
| 27 | IWD | Ishares Russell 1000 Value E | ETF-其他 | 0.96% | +0.22% | +2.04% | |
| 28 | FTNT | Fortinet Inc | 股票-科技 | 0.89% | +0.18% | -9.54% | |
| 29 | IWF | Ishares Russell 1000 Growth | ETF-其他 | 0.86% | +0.09% | — | |
| 30 | AMD | Advanced Micro Devices | 股票-科技 | 0.82% | +1.15% | -0.63% | |
| 31 | LLY | Eli Lilly & Co | 股票-医疗保健 | 0.79% | +0.14% | -1.43% | |
| 32 | MA | Mastercard Inc - A | 股票-金融 | 0.77% | -0.01% | -0.70% | |
| 33 | WM | Waste Management Inc | 股票-工业 | 0.74% | -0.05% | -0.79% | |
| 34 | VOO | Vanguard S&p 500 ETF | ETF-大型股与成长 | 0.73% | +0.18% | -1.26% | |
| 35 | MSI | Motorola Solutions Inc | 股票-科技 | 0.64% | -0.06% | -0.71% | |
| 36 | MUB | Ishares National Muni Bond E | ETF-其他 | 0.63% | +0.65% | +5.89% | |
| 37 | QCOM | Qualcomm Inc | 股票-科技 | 0.61% | +0.13% | -1.52% | |
| 38 | SYK | Stryker CORP | 股票-医疗保健 | 0.61% | -0.04% | -0.85% | |
| 39 | CDNS | Cadence Design Sys Inc | 股票-科技 | 0.56% | +0.11% | -0.89% | |
| 40 | CMG | Chipotle Mexican Grill Inc | 股票-周期性消费 | 0.53% | +0.08% | NEW | |
| 41 | KO | Coca-cola Co/the | 股票-非周期性消费 | 0.53% | +0.01% | -0.70% | |
| 42 | PG | Procter & Gamble Co/the | 股票-非周期性消费 | 0.52% | -0.01% | -11.95% | |
| 43 | FIX | Comfort Systems USA Inc | 股票-工业 | 0.50% | +0.14% | -0.84% | |
| 44 | MCD | Mcdonald's CORP | 股票-周期性消费 | 0.49% | -0.07% | -0.76% | |
| 45 | URI | United Rentals Inc | 股票-工业 | 0.47% | +0.18% | -0.92% | |
| 46 | AA | Alcoa CORP | 股票-原材料 | 0.46% | -0.13% | -2.14% | |
| 47 | AJG | Arthur J Gallagher & Co | 股票-金融 | 0.44% | — | -1.57% | |
| 48 | CLS | Celestica Inc | 股票-科技 | 0.44% | -0.03% | -0.64% | |
| 49 | RKT | Rocket Cos Inc-class A | 股票-金融 | 0.40% | +0.01% | — | |
| 50 | STRL | Sterling Infrastructure Inc | 股票-工业 | 0.40% | +0.13% | -1.71% |
根据 SEC 官方 Form 13F 申报备案，HMS Capital Management, LLC 在 Q4 2025 季度的美股持仓总市值约为 US$2.7亿，共申报了 103 个公开持股仓位。
在 Q4 2025 季度，HMS Capital Management, LLC 按市值排列的前三大核心持股分别为：SPY (15.8%)、EFA (7.6%)、LQD (6.5%)。其中最大持股仓位 SPY 占据整体投资组合约 15.8% 的权重。
精选 AlphaSMO 大户持股与内部人交易深度分析，提升投资决策胜率
完整解读 Form 13F 申报规范、1 亿美元门槛与 45 天延迟申报机制，学会如何追踪顶级对冲基金与机构法人持仓动向。
本季最大新建仓标的
RKT
市值: US$97.4万
本季最大获利了结 / 清仓标的
07WA
前期市值: US$97.7万
在 Q4 2025 季度中，HMS Capital Management, LLC 共进行了 50 项持仓异动，包含新建仓 3 个仓位、加仓 5 个仓位、减仓 35 个仓位以及清仓 7 个仓位。 其中最大新建仓标的为 RKT。 本季清仓仓位包含 07WA。
本页面所有持股数据均直接同步自美国证券交易委员会（SEC）EDGAR 官方系统之 13F-HR / 13F-HR/A 季度申报文件。AlphaSMO 通过机器解析 CUSIP 与个股对照，提供 100% 精准对齐的历史时序数据集，并支持 Schema.org 结构化数据格式。
解析公司高管、董事与 10% 大股东之 Form 4 内部人交易申报，掌握高管自家股票买卖第一手信号。
深入剖析 5% 股权申报门槛、13D 与 13G 之差异，以及最新 SEC 申报时程规范，洞察机构法人的激进投资动向。