13F 申報指南13F 觀念全攻略
什麼是 SEC Form 13F 申報？美股機構大戶持股全攻略
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AlphaSMO 權威研究指南閱讀專題
CIK: 0001308555
申報總市值
US$1.6億
US$1.6億
26 檔
38.3%
在 Q3 2025 申報期間，Mountain Lake Investment Management LLC（CIK: 0001308555）向美國 SEC 提交的 Form 13F 報告顯示，其追蹤之股票投資組合總市值達 US$1.6億，共持有 26 個公開申報部位。
觀察 Q3 2025 的資金脈絡，Mountain Lake Investment Management LLC 在獲利結算 12 檔個股的同時，將資本重新部署至 8 檔新選標的，展現主動管理機構的輪動節奏。
在資產配置集中度方面，Mountain Lake Investment Management LLC 的前 5 大核心持股（包含 SGOL, PHYS, AN 等）合計佔整體申報市值的 38.3%，反映機構在主要關鍵部位上的權重分佈。
| # | 代號 | 標的名稱 | 資產子類別 | 佔比 | 佔比變動 | 持倉量變化 | 4Q Trend |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | SGOL | Abrdn Physical Gold Shares | ETF-避險與商品 | 12.59% | -1.65% | -11.02% | |
| 2 | PHYS | Sprott Physical Gold Trust | 股票-其他 | 10.19% | -1.73% | -5.80% | |
| 3 | AN | Autonation Inc | 股票-循環性消費 | 7.93% | -0.38% | -7.19% | |
| 4 | DHI | Dr Horton Inc | 股票-循環性消費 | 7.76% | +1.15% | -16.65% | |
| 5 | VNOM | Viper Energy Inc-cl A | 股票-能源 | 7.34% | -1.11% | — | |
| 6 | BLDR | Builders Firstsource Inc | 股票-工業 | 6.91% | +2.67% | -5.65% | |
| 7 | ALSN | Allison Transmission Holding | 股票-循環性消費 | 6.31% | -0.97% | +927.73% | |
| 8 | ALGT | Allegiant Travel Co | 股票-其他 | 6.19% | — | -7.45% | |
| 9 | NE | Noble Corporation plc | 股票-能源 | 4.78% | -3.13% | +9.53% | |
| 10 | EOG | Eog Resources Inc | 股票-能源 | 4.17% | — | +1.94% | |
| 11 | NRP | Natural Resource Partners LP | 股票-其他 | 3.57% | -0.83% | +21.50% | |
| 12 | SDRL | Seadrill Limited | 股票-其他 | 3.27% | -0.66% | -39.64% | |
| 13 | AR | Antero Resources CORP | 股票-能源 | 2.54% | -0.53% | +25.88% | |
| 14 | HP | Helmerich & Payne | 股票-能源 | 2.24% | -0.34% | — | |
| 15 | CNC | Centene CORP | 股票-醫療保健 | 2.22% | — | — | |
| 16 | TFPM | Triple Flag Precious Met | 股票-原物料 | 1.62% | +1.52% | -4.44% | |
| 17 | PPLT | Abrdn Physical Platinum Shrs | ETF-避險與商品 | 1.43% | — | -3.72% | |
| 18 | ET | Energy Transfer LP | 股票-能源 | 1.40% | -0.09% | -5.05% | |
| 19 | PSLV | Sprott Physical Silver Trust | 股票-其他 | 1.17% | -0.26% | +57.39% | |
| 20 | VAL | Valaris Limited | 股票-能源 | 1.16% | -0.52% | EXIT | |
| 21 | PAA | Plains All Amer Pipeline LP | 股票-能源 | 1.12% | -0.10% | — | |
| 22 | CI | THE Cigna Group | 股票-醫療保健 | 1.10% | — | — | |
| 23 | CNR | Core Natural Resources Inc | 股票-能源 | 1.10% | — | +11.91% | |
| 24 | OPLN | Openlane Inc | 股票-其他 | 0.95% | +0.54% | -31.59% | |
| 25 | BTU | Peabody Energy CORP | 股票-能源 | 0.68% | — | -42.00% | |
| 26 | WES | Western Midstream Partners L | 股票-能源 | 0.24% | — | — |
根據 SEC 官方 Form 13F 申報備案，Mountain Lake Investment Management LLC 在 Q3 2025 季度的美股持倉總市值約為 US$1.6億，共申報了 26 個公開持股部位。
在 Q3 2025 季度，Mountain Lake Investment Management LLC 按市值排列的前三大核心持股分別為：SGOL (12.6%)、PHYS (10.2%)、AN (7.9%)。其中最大持股部位 SGOL 佔據整體投資組合約 12.6% 的權重。
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本季最大新建倉標的
DHI
市值: US$1042.3萬
本季最大獲利了結 / 清倉標的
CAR
前期市值: US$821.1萬
在 Q3 2025 季度中，Mountain Lake Investment Management LLC 共進行了 38 項持倉異動，包含新建倉 8 個部位、加碼 10 個部位、減碼 8 個部位以及清倉 12 個部位。 其中最大新建倉標的為 DHI。 本季清倉部位包含 CAR。
本頁面所有持股數據均直接同步自美國證券交易委員會（SEC）EDGAR 官方系統之 13F-HR / 13F-HR/A 季度申報文件。AlphaSMO 透過機器解析 CUSIP 與個股對照，提供 100% 精準對齊的歷史時序數據集，並支援 Schema.org 結構化資料格式。
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