13F 申報指南13F 觀念全攻略
什麼是 SEC Form 13F 申報？美股機構大戶持股全攻略
完整解讀 Form 13F 申報規範、1 億美元門檻與 45 天延遲申報機制，學會如何追蹤頂級對沖基金與機構法人持倉動向。
AlphaSMO 權威研究指南閱讀專題
CIK: 0001461945
申報總市值
US$1.9億
US$1.9億
18 檔
51.1%
JCP Investment Management, LLC 在 Q3 2025 季度的美股部位總計估值為 US$1.9億，分散於 18 個持倉標的之中，反映其市場參與廣度與投資規模。
在 Q3 2025 期間，JCP Investment Management, LLC 展現了靈活的資產再平衡步調，透過出清 9 檔弱勢或達到目標價部位，將資金轉置於 10 檔新建倉標的之中。
在資產配置集中度方面，JCP Investment Management, LLC 的前 5 大核心持股（包含 SPY, GNRC, FNF 等）合計佔整體申報市值的 51.1%，反映機構在主要關鍵部位上的權重分佈。
本季最大新建倉標的
MUSA
市值: US$1082.7萬
本季最大獲利了結 / 清倉標的
MKL
前期市值: US$1764.0萬
| # | 代號 | 標的名稱 | 資產子類別 | 佔比 | 佔比變動 | 持倉量變化 | 4Q Trend |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | SPY | Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us | ETF-大型股與成長 | 15.08% | -1.34% | +6.26% | |
| 2 | GNRC | Generac Holdings Inc | 股票-工業 | 13.89% | -3.01% | -5.38% | |
| 3 | FNF | Fidelity National Financial | 股票-金融 | 13.73% | -2.13% | +64.18% | |
| 4 | UNFI | United Natural Foods Inc | 股票-非循環性消費 | 11.60% | -2.75% | — | |
| 5 | RRGB | Red Robin Gourmet Burgers | 股票-其他 | 8.37% | +4.52% | — | |
| 6 | MUSA | Murphy USA Inc | 股票-循環性消費 | 7.10% | — | — | |
| 7 | NATL | Ncr Atleos CORP | 股票-科技 | 6.70% | — | — | |
| 8 | KMI | Kinder Morgan, Inc. | 股票-能源 | 5.33% | -3.84% | — | |
| 9 | JYNT | Joint Corp/the | 股票-其他 | 3.71% | -0.71% | +24.03% | |
| 10 | DENN | Denny's CORP | 股票-其他 | 2.84% | — | — | |
| 11 | HE | Hawaiian Electric Inds | 股票-公用事業 | 2.60% | — | — | |
| 12 | BJRI | Bj's Restaurants Inc | 股票-其他 | 2.50% | -1.11% | EXIT | |
| 13 | TLF | Tandy Leather Factory Inc | 股票-其他 | 1.72% | -0.26% | — | |
| 14 | DG | Dollar General CORP | 股票-非循環性消費 | 1.35% | — | -88.06% | |
| 15 | KR | Kroger Co | 股票-非循環性消費 | 1.16% | -0.23% | — | |
| 16 | FB1 | Farmer Bros Co | 股票-其他 | 1.11% | -0.83% | EXIT | |
| 17 | ✓ | 股票-其他 | 0.65% | -0.39% | — | ||
| 18 | HHH | Howard Hughes Holdings Inc | 股票-房地產 | 0.54% | +2.15% | — |
| # | 代號 | 標的名稱 | 佔比變動 | 持倉量變化 | 異動類型 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | GNRC | Generac Holdings Inc | +8.8% | -5.38% | 加碼 |
| 2 | FNF | Fidelity National Financial | +6.5% | +64.18% | 加碼 |
| 3 | SPY | Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us | +4.5% | +6.26% | 加碼 |
| 4 | UNFI | United Natural Foods Inc | +3.7% | — | 不變 |
| 5 | RRGB | Red Robin Gourmet Burgers | +3.3% | — | 不變 |
| 6 | TLF | Tandy Leather Factory Inc | +0.2% | — | 不變 |
| 7 | FB1 | Farmer Bros Co | -0.3% | — | 不變 |
| 8 | KR | Kroger Co | -5.9% | — | 減碼 |
| 9 | MKL | Markel Group Inc | — | EXIT | 清倉 |
| 10 | QSR | Restaurant Brands Intern | — | EXIT | 清倉 |
| 11 | BRK-B | Berkshire Hathaway Inc-cl B | — | EXIT | 清倉 |
| 12 | ET | Energy Transfer LP | — | EXIT | 清倉 |
| 13 | DPZ | Domino's Pizza Inc | — | EXIT | 清倉 |
| 14 | MUSA | Murphy USA Inc | — | NEW | 新建倉 |
| 15 | NATL | Ncr Atleos CORP | — | NEW | 新建倉 |
| 16 | KMI | Kinder Morgan, Inc. | — | NEW | 新建倉 |
| 17 | CRH | CRH plc | — | EXIT | 清倉 |
| 18 | PRKS | United Parks & Resorts Inc | — | EXIT | 清倉 |
| 19 | JYNT | Joint Corp/the | — | NEW | 新建倉 |
| 20 | DENN | Denny's CORP | — | NEW | 新建倉 |
| 21 | HE | Hawaiian Electric Inds | — | NEW | 新建倉 |
| 22 | BJRI | Bj's Restaurants Inc | — | NEW | 新建倉 |
| 23 | DG | Dollar General CORP | — | NEW | 新建倉 |
| 24 | ✓ | — | NEW | 新建倉 | |
| 25 | HHH | Howard Hughes Holdings Inc | — | NEW | 新建倉 |
| 26 | SYY | Sysco CORP | — | EXIT | 清倉 |
| 27 | AMRC | Ameresco Inc-cl A | — | EXIT | 清倉 |
根據 SEC 官方 Form 13F 申報備案，JCP Investment Management, LLC 在 Q3 2025 季度的美股持倉總市值約為 US$1.9億，共申報了 18 個公開持股部位。
在 Q3 2025 季度，JCP Investment Management, LLC 按市值排列的前三大核心持股分別為：SPY (15.1%)、GNRC (13.9%)、FNF (13.7%)。其中最大持股部位 SPY 佔據整體投資組合約 15.1% 的權重。
在 Q3 2025 季度中，JCP Investment Management, LLC 共進行了 23 項持倉異動，包含新建倉 10 個部位、加碼 3 個部位、減碼 1 個部位以及清倉 9 個部位。 其中最大新建倉標的為 MUSA。 本季清倉部位包含 MKL。
本頁面所有持股數據均直接同步自美國證券交易委員會（SEC）EDGAR 官方系統之 13F-HR / 13F-HR/A 季度申報文件。AlphaSMO 透過機器解析 CUSIP 與個股對照，提供 100% 精準對齊的歷史時序數據集，並支援 Schema.org 結構化資料格式。
精選 AlphaSMO 大戶持股與內部人交易深度分析，提升投資決策勝率
完整解讀 Form 13F 申報規範、1 億美元門檻與 45 天延遲申報機制，學會如何追蹤頂級對沖基金與機構法人持倉動向。
深入剖析 5% 股益申報門檻、13D 與 13G 之差異，以及最新 SEC 申報時程規範，洞察機構法人的激進投資動向。