13F 申報指南13F 觀念全攻略
什麼是 SEC Form 13F 申報？美股機構大戶持股全攻略
完整解讀 Form 13F 申報規範、1 億美元門檻與 45 天延遲申報機制，學會如何追蹤頂級對沖基金與機構法人持倉動向。
AlphaSMO 權威研究指南閱讀專題
CIK: 0002093400
申報總市值
US$9500.8萬
US$9500.8萬
29 檔
59.0%
截至 Q4 2025 季度末，Formulate Financial LLC 的美股持倉估值約為 US$9500.8萬，全數申報部位共有 29 檔。
在 Q4 2025，Formulate Financial LLC 操作展現出積極擴展與加碼意向。本季共新建倉 4 個新部位，並對 15 個既有持股進行加碼（合計增持 19 檔），相較減碼與清倉部位顯著佔優。
檢視投資組合結構，前 5 大主力部位（包含 VOO, QQQ, SPY）占據了總市值的 59.0%，展現出該機構在 Q4 2025 的重點資金聚焦與風險分佈特徵。
| # | 代號 | 標的名稱 | 資產子類別 | 佔比 | 佔比變動 | 持倉量變化 | 4Q Trend |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | VOO | Vanguard S&p 500 ETF | ETF-大型股與成長 | 18.41% | -0.22% | +2.03% | |
| 2 | QQQ | Invesco Qqq Trust Series 1 | ETF-科技型 | 14.04% | +1.66% | +1.65% | |
| 3 | SPY | Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us | ETF-大型股與成長 | 11.24% | +0.10% | +2.39% | |
| 4 | IWB | Ishares Russell 1000 ETF | ETF-其他 | 11.14% | -0.15% | +2.47% | |
| 5 | VIG | Vanguard Dividend Apprec ETF | ETF-其他 | 10.89% | -0.81% | -0.55% | |
| 6 | IVW | Ishares S&p 500 Growth ETF | ETF-大型股與成長 | 7.39% | +0.51% | +7.79% | |
| 7 | ITOT | Ishares Core S&p Total U.s. | ETF-其他 | 4.17% | +0.07% | -0.07% | |
| 8 | IWF | Ishares Russell 1000 Growth | ETF-其他 | 3.68% | -0.03% | +8.13% | |
| 9 | MSFT | Microsoft CORP | 股票-科技 | 3.53% | -0.41% | +1.55% | |
| 10 | VONE | Vanguard Russell 1000 | ETF-其他 | 2.63% | -0.06% | — | |
| 11 | AMZN | Amazon.com Inc | 股票-循環性消費 | 1.84% | -0.04% | +1.27% | |
| 12 | GOOG | Alphabet Inc-cl C | 股票-通訊服務 | 1.43% | +0.07% | — | |
| 13 | NVDA | Nvidia CORP | 股票-科技 | 1.33% | -0.03% | +2.87% | |
| 14 | AAPL | Apple Inc | 股票-科技 | 1.19% | -0.04% | +7.47% | |
| 15 | VUG | Vanguard Growth ETF | ETF-其他 | 1.18% | +0.01% | — | |
| 16 | ETN | Eaton Corporation plc | 股票-工業 | 0.89% | -0.50% | +3.65% | |
| 17 | BRK-B | Berkshire Hathaway Inc-cl B | 股票-其他 | 0.76% | -0.09% | +0.78% | |
| 18 | FTEC | Fidelity Msci Info Tech Indx | ETF-科技型 | 0.67% | — | — | |
| 19 | PFF | Ishares Preferred & Income S | ETF-其他 | 0.56% | -0.09% | -5.90% | |
| 20 | IBM | Intl Business Machines CORP | 股票-科技 | 0.45% | -0.32% | EXIT | |
| 21 | AVGO | Broadcom Inc | 股票-科技 | 0.37% | +0.01% | — | |
| 22 | CRWD | Crowdstrike Holdings Inc - A | 股票-科技 | 0.36% | — | +11.88% | |
| 23 | ABBV | Abbvie Inc | 股票-醫療保健 | 0.34% | -0.01% | +0.63% | |
| 24 | HD | Home Depot Inc | 股票-循環性消費 | 0.31% | -0.03% | — | |
| 25 | NEE | Nextera Energy Inc | 股票-公用事業 | 0.28% | -0.06% | — | |
| 26 | PG | Procter & Gamble Co/the | 股票-非循環性消費 | 0.27% | -0.04% | — | |
| 27 | WFC | Wells Fargo & Co | 股票-金融 | 0.24% | — | — | |
| 28 | JNJ | Johnson & Johnson | 股票-醫療保健 | 0.24% | +0.13% | — | |
| 29 | OBDC | Blue Owl Capital CORP | 股票-金融 | 0.16% | — | -7.85% |
根據 SEC 官方 Form 13F 申報備案，Formulate Financial LLC 在 Q4 2025 季度的美股持倉總市值約為 US$9500.8萬，共申報了 29 個公開持股部位。
在 Q4 2025 季度，Formulate Financial LLC 按市值排列的前三大核心持股分別為：VOO (18.4%)、QQQ (14.0%)、SPY (11.2%)。其中最大持股部位 VOO 佔據整體投資組合約 18.4% 的權重。
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本季最大新建倉標的
FTEC
市值: US$57.0萬
本季最大獲利了結 / 清倉標的
FATAQ
前期市值: US$2.2萬
在 Q4 2025 季度中，Formulate Financial LLC 共進行了 24 項持倉異動，包含新建倉 4 個部位、加碼 15 個部位、減碼 4 個部位以及清倉 1 個部位。 其中最大新建倉標的為 FTEC。 本季清倉部位包含 FATAQ。
本頁面所有持股數據均直接同步自美國證券交易委員會（SEC）EDGAR 官方系統之 13F-HR / 13F-HR/A 季度申報文件。AlphaSMO 透過機器解析 CUSIP 與個股對照，提供 100% 精準對齊的歷史時序數據集，並支援 Schema.org 結構化資料格式。
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