True North Advisors, LLC — 完整 13F 投資組合解析

CIK: 0001634556

分散型投資策略逆勢操作型高品質投資策略

申報總市值

US$8.8億

申報季度: 2026-03-31 · 持股檔數: 245

True North Advisors, LLC在最新一期 13F 報告中揭露了 245 項持股，申報期為 2026-03-31，總持股市值約為 US$8.8億，季度換手率為 41.5%。

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機構性格雪花圖

集中度: 12.15
持倉穩定性: 41.51
動能／逆勢: 0
產業集中度: 60.03
多樣化: 100
倉位均衡度: 74.56

True North Advisors, LLC 目前揭露的持股，Herfindahl 集中度指數為 0.030——換算下來相當於約 33 個等權重部位，明顯低於其實際揭露的 245 檔持股。這個落差顯示該機構的策略偏向集中在少數高信心部位，而非廣泛分散。

整體部位大小差異頗大（變異係數為 2.54），除了少數重倉部位外，還有許多規模較小的持股。

最新申報季度中，並未觀察到明顯偏向加碼既有大部位或大舉建立新部位的傾向。

目前產業板塊分類約涵蓋此投資組合揭露價值的 54%；其餘部分（例如未對應板塊的標的、選擇權或其他證券類型）尚未納入板塊分類範圍。

近期動向

加碼 AVDS
+13422.0%　US$2917.8萬
減碼 BRK-B
-27.5%　-US$1222.4萬
減碼 AAPL
-0.7%　-US$597.3萬
減碼 LII
-1.5%　-US$478.9萬
減碼 AMZN
-2.4%　-US$382.2萬
減碼 SPY
-3.6%　-US$275.7萬

持倉地圖

新建倉加碼不變減碼

前十大持股佔比

本季完整持股清單

僅顯示前 200 大持股（共 245 檔）

#	代號	標的名稱	資產子類別	佔比	佔比變動	持倉量變化
1	LII	Lennox International INC	股票-工業	8.77%	-1.80%	-1.51%
2	AAPL	Apple INC	股票-科技	8.67%	-1.93%	-0.68%
3	FNDX	Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF	ETF-其他	6.58%	+6.58%	NEW
4	SPY	Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us	ETF-大型股與成長	3.57%	-0.83%	-3.63%
5	AVDS	Avantis Intl Sm Cap Eq ETF	ETF-其他	3.35%	+3.32%	+13421.98%
6	AMZN	Amazon.com INC	股票-循環性消費	3.21%	-0.92%	-2.43%
7	BRK-B	Berkshire Hathaway Inc-cl B	股票-其他	3.12%	-2.00%	-27.48%
8	JPIE	Jpmorgan Income ETF	ETF-其他	2.73%	+2.73%	NEW
9	NVDA	Nvidia CORP	股票-科技	2.62%	-0.47%	+2.96%
10	PYLD	Pimco Multisector Bond Actv	ETF-其他	2.30%	+2.30%	NEW
11	FLXR	Tcw Flexible Income ETF	ETF-其他	2.28%	+0.45%	+42.41%
12	VEA	Vanguard Ftse Developed ETF	ETF-其他	2.09%	+0.68%	+64.18%
13	VB	Vanguard Small-cap ETF	ETF-其他	1.87%	—	-1.83%
14	MSFT	Microsoft CORP	股票-科技	1.63%	-0.66%	+5.75%
15	BAC	Bank Of America CORP	股票-金融	1.47%	-0.42%	-0.18%
16	SCHB	Schwab US Broad Market ETF	ETF-其他	1.44%	-0.58%	-15.21%
17	IDEV	Ishares Core Msci Dev Mkts	ETF-其他	1.41%	-0.67%	-24.32%
18	RSP	Invesco S&p 500 Equal Weight	ETF-大型股與成長	1.30%	—	-1.52%
19	COST	Costco Wholesale CORP	股票-非循環性消費	1.24%	+0.11%	+7.72%
20	META	Meta Platforms Inc-class A	股票-通訊服務	1.22%	-0.74%	-18.43%
21	XOM	Exxon Mobil CORP	股票-能源	1.18%	+0.20%	-3.35%
22	JQUA	Jpmorgan US Quality Factor	ETF-其他	1.17%	-0.44%	-15.00%
23	JMBS	Janus Henderson Mortg Backed	ETF-其他	1.17%	—	+0.62%
24	AVDV	Avantis Intl S/c Value ETF	ETF-其他	1.06%	—	-2.31%
25	AVEM	Avantis Emerging Markets Eq	ETF-新興市場	0.96%	+0.96%	NEW
26	GOVT	Ishares US Treasury Bond ETF	ETF-政府公債	0.96%	+0.96%	NEW
27	AVGO	Broadcom INC	股票-科技	0.89%	-0.29%	-4.66%
28	VTI	Vanguard Total Stock Mkt ETF	ETF-其他	0.75%	—	-2.92%
29	FAST	Fastenal Co	股票-工業	0.73%	—	-0.48%
30	MUNI	Pimco Intermediate Municipal	ETF-其他	0.73%	—	+1.24%
31	GE	General Electric	股票-工業	0.70%	—	+0.56%
32	V	Visa Inc-class A Shares	股票-金融	0.68%	—	+12.16%
33	AVDE	Avantis International Equity	ETF-其他	0.68%	+0.63%	+1279.43%
34	JPM	Jpmorgan Chase & Co	股票-金融	0.65%	-0.20%	-4.73%
35	SCHX	Schwab US Large-cap ETF	ETF-其他	0.64%	+0.64%	NEW
36	QQQ	Invesco Qqq Trust Series 1	ETF-科技型	0.64%	—	+2.85%
37	CTVA	Corteva INC	股票-原物料	0.58%	+0.05%	+0.01%
38	CORP	Pimco Inv Grade CORP Bd ETF	ETF-其他	0.55%	—	-5.64%
39	GEV	GE Vernova INC	股票-工業	0.52%	+0.08%	+1.40%
40	VGLT	Vanguard Long-term Treasury	ETF-政府公債	0.48%	+0.48%	NEW
41	DOW	Dow INC	股票-原物料	0.47%	+0.17%	+1.81%
42	ABBV	Abbvie INC	股票-醫療保健	0.46%	—	+0.09%
43	CAT	Caterpillar INC	股票-工業	0.42%	—	-0.29%
44	KMX	Carmax INC	股票-循環性消費	0.41%	+0.41%	NEW
45	MS	Morgan Stanley	股票-金融	0.40%	—	-1.56%
46	LRCX	Lam Research CORP	股票-科技	0.39%	—	-21.55%
47	HD	Home Depot INC	股票-循環性消費	0.37%	—	+11.05%
48	FNDF	Schwab Fndmn Intl Lrg Co ETF	ETF-其他	0.37%	—	-20.40%
49	MLM	Martin Marietta Materials	股票-原物料	0.36%	—	-0.54%
50	SYK	Stryker CORP	股票-醫療保健	0.36%	—	+9.30%

1–50 of 200

投資組合績效

Q3 2026績效

+5.2%

近4個季度績效

+21.4%

根據可取得價格的持股（佔申報價值的75%）計算

標準差: +11.9%
貝塔係數: +0.82
阿爾法: +0.1%
最大回撤: -7%
年化績效: +18%
對標普勝率: +41.7%
索提諾比率: +3.12
斯圖澤指數: +0.43
崔諾比率: +0.21
斯特林比率: +1.15
卡瑪比率: +2.58
資訊比率: -0.83
追蹤誤差: +4.4%
下方標準差: +5.6%
正報酬月份佔比: +66.7%
負報酬月份佔比: +33.3%
最佳12個月: +35.2%
最差12個月: +14.1%
效率比率: +0.54
夏普比率: +1.46
產業分散度: +10%
偏態: +0.07
峰態: -0.6
上檔潛力: +4.83

申報總市值趨勢

產業配置

歷年產業分布趨勢

季度歷史總覽

季度	持股檔數	總市值	穩定性	主要持股
2026-03-31	245	US$8.8億	42	1LII 2AAPL 3FNDX 主要持股2026-03-31 1.LII 2.AAPL 3.FNDX 4.SPY 5.AVDS 6.AMZN 7.BRK-B 8.JPIE 9.NVDA 10.PYLD
2025-12-31	250	US$7.7億	40	1AAPL 2LII 3BRK-B 主要持股2025-12-31 1.AAPL 2.LII 3.BRK-B 4.SPY 5.AMZN 6.NVDA 7.MSFT 8.VB 9.IDEV 10.SCHB
2025-09-30	215	US$6.3億	71	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2025-09-30 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.AMZN 5.SPY 6.NVDA 7.MSFT 8.META 9.BAC 10.AVGO
2025-06-30	222	US$5.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2025-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.VB 5.MSFT 6.JMBS 7.GOVT 8.COST 9.AVGO 10.MUNI
2025-03-31	243	US$5.6億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2025-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.VB 5.JMBS 6.GOVT 7.CORP 8.MSFT 9.COST 10.XOM
2024-12-31	185	US$4.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-12-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.COST 6.AVGO 7.AMZN 8.V 9.JPM 10.XOM
2024-09-30	185	US$3.8億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-09-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.COST 7.IWF 8.DOW 9.SPY 10.GOOGL
2024-06-30	198	US$3.7億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.IWF 7.GOOGL 8.COST 9.DOW 10.SPY
2024-03-31	196	US$3.6億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.DOW 7.IWF 8.BA 9.SPY 10.GOOGL
2023-12-31	189	US$3.9億	0	1LII 2BRK-B 3SCHR 主要持股2023-12-31 1.LII 2.BRK-B 3.SCHR 4.AAPL 5.TOTL 6.MSFT 7.GOOG 8.SPMB 9.BA 10.DOW
2023-09-30	192	US$3.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2023-09-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.6D8 7.DOW 8.GOOGL 9.BA 10.IWF
2023-06-30	204	US$3.5億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2023-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.DOW 7.6D8 8.CTVA 9.BA 10.IWF
2023-03-31	197	US$3.4億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2023-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.DOW 6.SPDW 7.GOOG 8.SPY 9.CTVA 10.6D8
2022-12-31	172	US$2.9億	0	1BRK-B 2TOTL 3AAPL 主要持股2022-12-31 1.BRK-B 2.TOTL 3.AAPL 4.SPDW 5.DOW 6.MSFT 7.SPY 8.CTVA 9.6D8 10.GOOG
2022-09-30	185	US$3.0億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2022-09-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.SPDW 5.SCHV 6.MSFT 7.DOW 8.CTVA 9.SPY 10.SCHG
2022-06-30	198	US$3.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2022-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.SCHV 5.SPDW 6.MSFT 7.DOW 8.SPY 9.CTVA 10.6D8
2022-03-31	197	US$3.7億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2022-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.SPDW 5.SCHV 6.DOW 7.MSFT 8.SCHG 9.SPY 10.6D8
2021-12-31	235	US$5.9億	0	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2021-12-31 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.MSFT 5.6D8 6.DOW 7.CTVA 8.FAST 9.DHR 10.SBUX
2021-09-30	221	US$5.1億	0	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2021-09-30 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.6D8 5.MSFT 6.DOW 7.CTVA 8.DHR 9.SBUX 10.FAST
2021-06-30	218	US$4.8億	—	1LII 26D8 3BRK-B 主要持股2021-06-30 1.LII 2.6D8 3.BRK-B 4.DOW 5.AAPL 6.MSFT 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2021-03-31	205	US$4.2億	—	1LII 26D8 3BRK-B 主要持股2021-03-31 1.LII 2.6D8 3.BRK-B 4.DOW 5.MSFT 6.AAPL 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2020-12-31	193	US$3.9億	—	1LII 26D8 3BRK-B 主要持股2020-12-31 1.LII 2.6D8 3.BRK-B 4.AAPL 5.MSFT 6.DOW 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2020-09-30	185	US$3.4億	—	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2020-09-30 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.MSFT 5.6D8 6.DOW 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2020-06-30	189	US$4.2億	—	1MSFT 2LII 3AAPL 主要持股2020-06-30 1.MSFT 2.LII 3.AAPL 4.RMD 5.6D8 6.FAST 7.SBUX 8.BRK-B 9.DOW 10.DHR
2020-03-31	124	US$2.9億	—	1LII 2MSFT 3AAPL 主要持股2020-03-31 1.LII 2.MSFT 3.AAPL 4.BRK-B 5.RMD 6.SBUX 7.FAST 8.6D8 9.GILD 10.DHR
2019-12-31	121	US$3.6億	—	1LII 2MSFT 36D8 主要持股2019-12-31 1.LII 2.MSFT 3.6D8 4.BRK-B 5.AAPL 6.SBUX 7.DOW 8.RMD 9.FAST 10.DHR

本季持股變動

True North Advisors, LLC 在 2026-03-31 最顯著的持倉異動：新建倉: Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF (FNDX); 新建倉: Jpmorgan Income ETF (JPIE); 新建倉: Pimco Multisector Bond Actv (PYLD); 清倉: Janus Henderson Aaa Clo ETF (JAAA); 新建倉: Avantis Emerging Markets Eq (AVEM).

True North Advisors, LLC 於截至 2026-03-31 該季申報之持倉異動，含代號、發行人、權重變化、股數變化與操作類型
#	代號	標的名稱	佔比變動	持倉量變化	異動類型
1	AVDS	Avantis Intl Sm Cap Eq ETF	+3.3%	+13421.98%	加碼
2	VEA	Vanguard Ftse Developed ETF	+0.7%	+64.18%	加碼
3	AVDE	Avantis International Equity	+0.6%	+1279.43%	加碼
4	FLXR	Tcw Flexible Income ETF	+0.5%	+42.41%	加碼
5	IJR	Ishares Core S&p Small-cap E	+0.2%	+156.99%	加碼
6	XOM	Exxon Mobil CORP	+0.2%	-3.35%	減碼
7	DOW	Dow INC	+0.2%	+1.81%	加碼
8	COST	Costco Wholesale CORP	+0.1%	+7.72%	加碼
9	CVX	Chevron CORP	+0.1%	+26.76%	加碼
10	ANET	Arista Networks INC	+0.1%	+208.90%	加碼
11	GEV	GE Vernova INC	+0.1%	+1.40%	加碼
12	IVV	Ishares Core S&p 500 ETF	+0.1%	+56.33%	加碼
13	CTVA	Corteva INC	+0.1%	+0.01%	加碼
14	APH	Amphenol Corp-cl A	-0.2%	-23.69%	減碼
15	JPM	Jpmorgan Chase & Co	-0.2%	-4.73%	減碼
16	DFAC	Dimensional US Core Equity 2	-0.2%	-26.81%	減碼
17	AVGO	Broadcom INC	-0.3%	-4.66%	減碼
18	BAC	Bank Of America CORP	-0.4%	-0.18%	減碼
19	JQUA	Jpmorgan US Quality Factor	-0.4%	-15.00%	減碼
20	NVDA	Nvidia CORP	-0.5%	+2.96%	加碼
21	SCHB	Schwab US Broad Market ETF	-0.6%	-15.21%	減碼
22	MSFT	Microsoft CORP	-0.7%	+5.75%	加碼
23	IDEV	Ishares Core Msci Dev Mkts	-0.7%	-24.32%	減碼
24	META	Meta Platforms Inc-class A	-0.7%	-18.43%	減碼
25	SPY	Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us	-0.8%	-3.63%	減碼
26	AMZN	Amazon.com INC	-0.9%	-2.43%	減碼
27	LII	Lennox International INC	-1.8%	-1.51%	減碼
28	AAPL	Apple INC	-1.9%	-0.68%	減碼
29	BRK-B	Berkshire Hathaway Inc-cl B	-2%	-27.48%	減碼
30	FNDX	Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF	—	NEW	新建倉
31	JPIE	Jpmorgan Income ETF	—	NEW	新建倉
32	PYLD	Pimco Multisector Bond Actv	—	NEW	新建倉
33	JAAA	Janus Henderson Aaa Clo ETF	—	EXIT	清倉
34	AVEM	Avantis Emerging Markets Eq	—	NEW	新建倉
35	GOVT	Ishares US Treasury Bond ETF	—	NEW	新建倉
36	IAU	Ishares Gold Trust	—	EXIT	清倉
37	SCHX	Schwab US Large-cap ETF	—	NEW	新建倉
38	EPD	Enterprise Products Partners	—	EXIT	清倉
39	VGLT	Vanguard Long-term Treasury	—	NEW	新建倉
40	KMX	Carmax INC	—	NEW	新建倉
41	SGOL	Abrdn Physical Gold Shares	—	EXIT	清倉
42	TPL	Texas Pacific Land CORP	—	EXIT	清倉
43	CSHI	Neos Enhanced Income 1-3 Mon	—	NEW	新建倉
44	ET	Energy Transfer LP	—	EXIT	清倉
45	IBIT	Ishares Bitcoin Trust ETF	—	EXIT	清倉
46	FNDA	Schwab Fndmntl US Sm Co ETF	—	EXIT	清倉
47	CME	Cme Group INC	—	NEW	新建倉
48	RAUS	Racwi US ETF	—	NEW	新建倉
49	PHYS	Sprott Physical Gold Trust	—	EXIT	清倉
50	TOTL	Ss Doubleline Tr Tact ETF	—	EXIT	清倉

申報歷史

季度	申報日期	類型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-07	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-01-22	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-09-30	2025-10-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-06-30	2025-07-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-03-31	2025-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-12-31	2025-01-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-10-08	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-04-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-01-22	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-10	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-07-28	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-11	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-09-30	2022-06-07	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-06-30	2022-06-07	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-03-31	2022-06-07	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-12-31	2022-05-20	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-09-30	2022-05-20	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-06-30	2022-05-20	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-03-31	2022-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2019-12-31	2022-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看

FAQ

True North Advisors, LLC 是什麼機構？屬於哪種投資人類型？

True North Advisors, LLC 是一家投資管理機構，每季依規定向 SEC 申報 Form 13F，揭露其在美國上市股票的持倉資訊。根據最新一期申報（2026-03-31），該機構追蹤的股票投資組合估值約為 US$8.8億，分佈在 245 個已申報部位之中。

True North Advisors, LLC 目前前幾大持股有哪些？

根據最新 13F 申報，True North Advisors, LLC 按市值排列的前幾大持股為： 1. Lennox International INC (LII) — US$7694.9萬 (8.8%) 2. Apple INC (AAPL) — US$7604.5萬 (8.7%) 3. Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF (FNDX) — US$5775.6萬 (6.6%) 4. Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us (SPY) — US$3130.8萬 (3.6%) 5. Avantis Intl Sm Cap Eq ETF (AVDS) — US$2939.0萬 (3.4%)

True North Advisors, LLC 在最新一期 13F 申報中做了哪些操作？

在最新申報季度中，True North Advisors, LLC 共進行了 50 項顯著調整：新建倉 11 個部位、加碼 14 個既有持股、減碼 15 個部位，並完全清倉 10 個持股。其中幅度最大的異動：新建倉: Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF (FNDX); 新建倉: Jpmorgan Income ETF (JPIE); 新建倉: Pimco Multisector Bond Actv (PYLD); 清倉: Janus Henderson Aaa Clo ETF (JAAA); 新建倉: Avantis Emerging Markets Eq (AVEM)

True North Advisors, LLC 主要集中投資哪些產業板塊？

根據目前已申報的股票投資組合，True North Advisors, LLC 的主要板塊分佈如下： • Information Technology: 32.8% • Industrials: 23.3% • Financials: 14.3% • Consumer Discretionary: 10.1% • Health Care: 5.3% • Consumer Staples: 4.0%

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產業集中度51.7

前五大持倉重疊 2/5 檔，同樣重倉 Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us

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申報總市值

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資料過舊，未更新

集中度6.1

持倉穩定性0.0

產業集中度52.9

前五大持倉重疊 2/5 檔，同樣重倉 Apple INC

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True North Advisors, LLC — 完整 13F 投資組合解析

CIK: 0001634556

分散型投資策略逆勢操作型高品質投資策略

申報總市值

US$8.8億

申報季度: 2026-03-31 · 持股檔數: 245

True North Advisors, LLC在最新一期 13F 報告中揭露了 245 項持股，申報期為 2026-03-31，總持股市值約為 US$8.8億，季度換手率為 41.5%。

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機構性格雪花圖

集中度: 12.15
持倉穩定性: 41.51
動能／逆勢: 0
產業集中度: 60.03
多樣化: 100
倉位均衡度: 74.56

整體部位大小差異頗大（變異係數為 2.54），除了少數重倉部位外，還有許多規模較小的持股。

最新申報季度中，並未觀察到明顯偏向加碼既有大部位或大舉建立新部位的傾向。

目前產業板塊分類約涵蓋此投資組合揭露價值的 54%；其餘部分（例如未對應板塊的標的、選擇權或其他證券類型）尚未納入板塊分類範圍。

近期動向

加碼 AVDS
+13422.0%　US$2917.8萬
減碼 BRK-B
-27.5%　-US$1222.4萬
減碼 AAPL
-0.7%　-US$597.3萬
減碼 LII
-1.5%　-US$478.9萬
減碼 AMZN
-2.4%　-US$382.2萬
減碼 SPY
-3.6%　-US$275.7萬

持倉地圖

新建倉加碼不變減碼

前十大持股佔比

本季完整持股清單

僅顯示前 200 大持股（共 245 檔）

#	代號	標的名稱	資產子類別	佔比	佔比變動	持倉量變化
1	LII	Lennox International INC	股票-工業	8.77%	-1.80%	-1.51%
2	AAPL	Apple INC	股票-科技	8.67%	-1.93%	-0.68%
3	FNDX	Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF	ETF-其他	6.58%	+6.58%	NEW
4	SPY	Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us	ETF-大型股與成長	3.57%	-0.83%	-3.63%
5	AVDS	Avantis Intl Sm Cap Eq ETF	ETF-其他	3.35%	+3.32%	+13421.98%
6	AMZN	Amazon.com INC	股票-循環性消費	3.21%	-0.92%	-2.43%
7	BRK-B	Berkshire Hathaway Inc-cl B	股票-其他	3.12%	-2.00%	-27.48%
8	JPIE	Jpmorgan Income ETF	ETF-其他	2.73%	+2.73%	NEW
9	NVDA	Nvidia CORP	股票-科技	2.62%	-0.47%	+2.96%
10	PYLD	Pimco Multisector Bond Actv	ETF-其他	2.30%	+2.30%	NEW
11	FLXR	Tcw Flexible Income ETF	ETF-其他	2.28%	+0.45%	+42.41%
12	VEA	Vanguard Ftse Developed ETF	ETF-其他	2.09%	+0.68%	+64.18%
13	VB	Vanguard Small-cap ETF	ETF-其他	1.87%	—	-1.83%
14	MSFT	Microsoft CORP	股票-科技	1.63%	-0.66%	+5.75%
15	BAC	Bank Of America CORP	股票-金融	1.47%	-0.42%	-0.18%
16	SCHB	Schwab US Broad Market ETF	ETF-其他	1.44%	-0.58%	-15.21%
17	IDEV	Ishares Core Msci Dev Mkts	ETF-其他	1.41%	-0.67%	-24.32%
18	RSP	Invesco S&p 500 Equal Weight	ETF-大型股與成長	1.30%	—	-1.52%
19	COST	Costco Wholesale CORP	股票-非循環性消費	1.24%	+0.11%	+7.72%
20	META	Meta Platforms Inc-class A	股票-通訊服務	1.22%	-0.74%	-18.43%
21	XOM	Exxon Mobil CORP	股票-能源	1.18%	+0.20%	-3.35%
22	JQUA	Jpmorgan US Quality Factor	ETF-其他	1.17%	-0.44%	-15.00%
23	JMBS	Janus Henderson Mortg Backed	ETF-其他	1.17%	—	+0.62%
24	AVDV	Avantis Intl S/c Value ETF	ETF-其他	1.06%	—	-2.31%
25	AVEM	Avantis Emerging Markets Eq	ETF-新興市場	0.96%	+0.96%	NEW
26	GOVT	Ishares US Treasury Bond ETF	ETF-政府公債	0.96%	+0.96%	NEW
27	AVGO	Broadcom INC	股票-科技	0.89%	-0.29%	-4.66%
28	VTI	Vanguard Total Stock Mkt ETF	ETF-其他	0.75%	—	-2.92%
29	FAST	Fastenal Co	股票-工業	0.73%	—	-0.48%
30	MUNI	Pimco Intermediate Municipal	ETF-其他	0.73%	—	+1.24%
31	GE	General Electric	股票-工業	0.70%	—	+0.56%
32	V	Visa Inc-class A Shares	股票-金融	0.68%	—	+12.16%
33	AVDE	Avantis International Equity	ETF-其他	0.68%	+0.63%	+1279.43%
34	JPM	Jpmorgan Chase & Co	股票-金融	0.65%	-0.20%	-4.73%
35	SCHX	Schwab US Large-cap ETF	ETF-其他	0.64%	+0.64%	NEW
36	QQQ	Invesco Qqq Trust Series 1	ETF-科技型	0.64%	—	+2.85%
37	CTVA	Corteva INC	股票-原物料	0.58%	+0.05%	+0.01%
38	CORP	Pimco Inv Grade CORP Bd ETF	ETF-其他	0.55%	—	-5.64%
39	GEV	GE Vernova INC	股票-工業	0.52%	+0.08%	+1.40%
40	VGLT	Vanguard Long-term Treasury	ETF-政府公債	0.48%	+0.48%	NEW
41	DOW	Dow INC	股票-原物料	0.47%	+0.17%	+1.81%
42	ABBV	Abbvie INC	股票-醫療保健	0.46%	—	+0.09%
43	CAT	Caterpillar INC	股票-工業	0.42%	—	-0.29%
44	KMX	Carmax INC	股票-循環性消費	0.41%	+0.41%	NEW
45	MS	Morgan Stanley	股票-金融	0.40%	—	-1.56%
46	LRCX	Lam Research CORP	股票-科技	0.39%	—	-21.55%
47	HD	Home Depot INC	股票-循環性消費	0.37%	—	+11.05%
48	FNDF	Schwab Fndmn Intl Lrg Co ETF	ETF-其他	0.37%	—	-20.40%
49	MLM	Martin Marietta Materials	股票-原物料	0.36%	—	-0.54%
50	SYK	Stryker CORP	股票-醫療保健	0.36%	—	+9.30%

1–50 of 200

投資組合績效

Q3 2026績效

+5.2%

近4個季度績效

+21.4%

根據可取得價格的持股（佔申報價值的75%）計算

標準差: +11.9%
貝塔係數: +0.82
阿爾法: +0.1%
最大回撤: -7%
年化績效: +18%
對標普勝率: +41.7%
索提諾比率: +3.12
斯圖澤指數: +0.43
崔諾比率: +0.21
斯特林比率: +1.15
卡瑪比率: +2.58
資訊比率: -0.83
追蹤誤差: +4.4%
下方標準差: +5.6%
正報酬月份佔比: +66.7%
負報酬月份佔比: +33.3%
最佳12個月: +35.2%
最差12個月: +14.1%
效率比率: +0.54
夏普比率: +1.46
產業分散度: +10%
偏態: +0.07
峰態: -0.6
上檔潛力: +4.83

申報總市值趨勢

產業配置

歷年產業分布趨勢

季度歷史總覽

季度	持股檔數	總市值	穩定性	主要持股
2026-03-31	245	US$8.8億	42	1LII 2AAPL 3FNDX 主要持股2026-03-31 1.LII 2.AAPL 3.FNDX 4.SPY 5.AVDS 6.AMZN 7.BRK-B 8.JPIE 9.NVDA 10.PYLD
2025-12-31	250	US$7.7億	40	1AAPL 2LII 3BRK-B 主要持股2025-12-31 1.AAPL 2.LII 3.BRK-B 4.SPY 5.AMZN 6.NVDA 7.MSFT 8.VB 9.IDEV 10.SCHB
2025-09-30	215	US$6.3億	71	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2025-09-30 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.AMZN 5.SPY 6.NVDA 7.MSFT 8.META 9.BAC 10.AVGO
2025-06-30	222	US$5.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2025-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.VB 5.MSFT 6.JMBS 7.GOVT 8.COST 9.AVGO 10.MUNI
2025-03-31	243	US$5.6億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2025-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.VB 5.JMBS 6.GOVT 7.CORP 8.MSFT 9.COST 10.XOM
2024-12-31	185	US$4.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-12-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.COST 6.AVGO 7.AMZN 8.V 9.JPM 10.XOM
2024-09-30	185	US$3.8億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-09-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.COST 7.IWF 8.DOW 9.SPY 10.GOOGL
2024-06-30	198	US$3.7億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.IWF 7.GOOGL 8.COST 9.DOW 10.SPY
2024-03-31	196	US$3.6億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2024-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.DOW 7.IWF 8.BA 9.SPY 10.GOOGL
2023-12-31	189	US$3.9億	0	1LII 2BRK-B 3SCHR 主要持股2023-12-31 1.LII 2.BRK-B 3.SCHR 4.AAPL 5.TOTL 6.MSFT 7.GOOG 8.SPMB 9.BA 10.DOW
2023-09-30	192	US$3.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2023-09-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.6D8 7.DOW 8.GOOGL 9.BA 10.IWF
2023-06-30	204	US$3.5億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2023-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.GOOG 6.DOW 7.6D8 8.CTVA 9.BA 10.IWF
2023-03-31	197	US$3.4億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2023-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.MSFT 5.DOW 6.SPDW 7.GOOG 8.SPY 9.CTVA 10.6D8
2022-12-31	172	US$2.9億	0	1BRK-B 2TOTL 3AAPL 主要持股2022-12-31 1.BRK-B 2.TOTL 3.AAPL 4.SPDW 5.DOW 6.MSFT 7.SPY 8.CTVA 9.6D8 10.GOOG
2022-09-30	185	US$3.0億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2022-09-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.SPDW 5.SCHV 6.MSFT 7.DOW 8.CTVA 9.SPY 10.SCHG
2022-06-30	198	US$3.2億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2022-06-30 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.SCHV 5.SPDW 6.MSFT 7.DOW 8.SPY 9.CTVA 10.6D8
2022-03-31	197	US$3.7億	0	1LII 2BRK-B 3AAPL 主要持股2022-03-31 1.LII 2.BRK-B 3.AAPL 4.SPDW 5.SCHV 6.DOW 7.MSFT 8.SCHG 9.SPY 10.6D8
2021-12-31	235	US$5.9億	0	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2021-12-31 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.MSFT 5.6D8 6.DOW 7.CTVA 8.FAST 9.DHR 10.SBUX
2021-09-30	221	US$5.1億	0	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2021-09-30 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.6D8 5.MSFT 6.DOW 7.CTVA 8.DHR 9.SBUX 10.FAST
2021-06-30	218	US$4.8億	—	1LII 26D8 3BRK-B 主要持股2021-06-30 1.LII 2.6D8 3.BRK-B 4.DOW 5.AAPL 6.MSFT 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2021-03-31	205	US$4.2億	—	1LII 26D8 3BRK-B 主要持股2021-03-31 1.LII 2.6D8 3.BRK-B 4.DOW 5.MSFT 6.AAPL 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2020-12-31	193	US$3.9億	—	1LII 26D8 3BRK-B 主要持股2020-12-31 1.LII 2.6D8 3.BRK-B 4.AAPL 5.MSFT 6.DOW 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2020-09-30	185	US$3.4億	—	1LII 2AAPL 3BRK-B 主要持股2020-09-30 1.LII 2.AAPL 3.BRK-B 4.MSFT 5.6D8 6.DOW 7.CTVA 8.SBUX 9.FAST 10.DHR
2020-06-30	189	US$4.2億	—	1MSFT 2LII 3AAPL 主要持股2020-06-30 1.MSFT 2.LII 3.AAPL 4.RMD 5.6D8 6.FAST 7.SBUX 8.BRK-B 9.DOW 10.DHR
2020-03-31	124	US$2.9億	—	1LII 2MSFT 3AAPL 主要持股2020-03-31 1.LII 2.MSFT 3.AAPL 4.BRK-B 5.RMD 6.SBUX 7.FAST 8.6D8 9.GILD 10.DHR
2019-12-31	121	US$3.6億	—	1LII 2MSFT 36D8 主要持股2019-12-31 1.LII 2.MSFT 3.6D8 4.BRK-B 5.AAPL 6.SBUX 7.DOW 8.RMD 9.FAST 10.DHR

本季持股變動

True North Advisors, LLC 於截至 2026-03-31 該季申報之持倉異動，含代號、發行人、權重變化、股數變化與操作類型
#	代號	標的名稱	佔比變動	持倉量變化	異動類型
1	AVDS	Avantis Intl Sm Cap Eq ETF	+3.3%	+13421.98%	加碼
2	VEA	Vanguard Ftse Developed ETF	+0.7%	+64.18%	加碼
3	AVDE	Avantis International Equity	+0.6%	+1279.43%	加碼
4	FLXR	Tcw Flexible Income ETF	+0.5%	+42.41%	加碼
5	IJR	Ishares Core S&p Small-cap E	+0.2%	+156.99%	加碼
6	XOM	Exxon Mobil CORP	+0.2%	-3.35%	減碼
7	DOW	Dow INC	+0.2%	+1.81%	加碼
8	COST	Costco Wholesale CORP	+0.1%	+7.72%	加碼
9	CVX	Chevron CORP	+0.1%	+26.76%	加碼
10	ANET	Arista Networks INC	+0.1%	+208.90%	加碼
11	GEV	GE Vernova INC	+0.1%	+1.40%	加碼
12	IVV	Ishares Core S&p 500 ETF	+0.1%	+56.33%	加碼
13	CTVA	Corteva INC	+0.1%	+0.01%	加碼
14	APH	Amphenol Corp-cl A	-0.2%	-23.69%	減碼
15	JPM	Jpmorgan Chase & Co	-0.2%	-4.73%	減碼
16	DFAC	Dimensional US Core Equity 2	-0.2%	-26.81%	減碼
17	AVGO	Broadcom INC	-0.3%	-4.66%	減碼
18	BAC	Bank Of America CORP	-0.4%	-0.18%	減碼
19	JQUA	Jpmorgan US Quality Factor	-0.4%	-15.00%	減碼
20	NVDA	Nvidia CORP	-0.5%	+2.96%	加碼
21	SCHB	Schwab US Broad Market ETF	-0.6%	-15.21%	減碼
22	MSFT	Microsoft CORP	-0.7%	+5.75%	加碼
23	IDEV	Ishares Core Msci Dev Mkts	-0.7%	-24.32%	減碼
24	META	Meta Platforms Inc-class A	-0.7%	-18.43%	減碼
25	SPY	Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us	-0.8%	-3.63%	減碼
26	AMZN	Amazon.com INC	-0.9%	-2.43%	減碼
27	LII	Lennox International INC	-1.8%	-1.51%	減碼
28	AAPL	Apple INC	-1.9%	-0.68%	減碼
29	BRK-B	Berkshire Hathaway Inc-cl B	-2%	-27.48%	減碼
30	FNDX	Schwab Fndmntl US Lrg Co ETF	—	NEW	新建倉
31	JPIE	Jpmorgan Income ETF	—	NEW	新建倉
32	PYLD	Pimco Multisector Bond Actv	—	NEW	新建倉
33	JAAA	Janus Henderson Aaa Clo ETF	—	EXIT	清倉
34	AVEM	Avantis Emerging Markets Eq	—	NEW	新建倉
35	GOVT	Ishares US Treasury Bond ETF	—	NEW	新建倉
36	IAU	Ishares Gold Trust	—	EXIT	清倉
37	SCHX	Schwab US Large-cap ETF	—	NEW	新建倉
38	EPD	Enterprise Products Partners	—	EXIT	清倉
39	VGLT	Vanguard Long-term Treasury	—	NEW	新建倉
40	KMX	Carmax INC	—	NEW	新建倉
41	SGOL	Abrdn Physical Gold Shares	—	EXIT	清倉
42	TPL	Texas Pacific Land CORP	—	EXIT	清倉
43	CSHI	Neos Enhanced Income 1-3 Mon	—	NEW	新建倉
44	ET	Energy Transfer LP	—	EXIT	清倉
45	IBIT	Ishares Bitcoin Trust ETF	—	EXIT	清倉
46	FNDA	Schwab Fndmntl US Sm Co ETF	—	EXIT	清倉
47	CME	Cme Group INC	—	NEW	新建倉
48	RAUS	Racwi US ETF	—	NEW	新建倉
49	PHYS	Sprott Physical Gold Trust	—	EXIT	清倉
50	TOTL	Ss Doubleline Tr Tact ETF	—	EXIT	清倉

申報歷史

季度	申報日期	類型	EDGAR
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2025-09-30	2025-10-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-06-30	2025-07-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-03-31	2025-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-12-31	2025-01-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-10-08	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-04-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-01-22	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-10	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-07-28	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-11	13F-HR	在 EDGAR 上查看
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