Long Focus Capital Management, LLC — 深入解析其 13F 投資組合

CIK: 0001602716

分散型投資策略逆勢操作型高品質投資策略

申報總市值

US$38.0億

申報季度: 2026-03-31 · 持股檔數: 97

Long Focus Capital Management, LLC在最新一期 13F 報告中揭露了 97 項持股，申報期為 2026-03-31，總持股市值約為 US$38.0億，季度換手率為 46.3%。

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機構性格雪花圖

集中度: 20.17
持倉穩定性: 46.28
動能／逆勢: 0
產業集中度: 65.34
多樣化: 100
倉位均衡度: 81.36

Long Focus Capital Management, LLC 目前揭露的持股，Herfindahl 集中度指數為 0.050——換算下來相當於約 20 個等權重部位，明顯低於其實際揭露的 97 檔持股。這個落差顯示該機構的策略偏向集中在少數高信心部位，而非廣泛分散。

整體部位大小差異頗大（變異係數為 1.86），除了少數重倉部位外，還有許多規模較小的持股。

最新申報季度中，並未觀察到明顯偏向加碼既有大部位或大舉建立新部位的傾向。

近期動向

減碼 CMCSA
-25.4%　-US$2.2億
加碼 AMZN
+230.3%　US$9745.4萬
減碼 PYPL
-58.6%　-US$9206.3萬
減碼 BUD
-79.9%　-US$6336.0萬
加碼 APO
+2481.3%　US$5121.3萬
減碼 B
-47.9%　-US$4276.5萬

持倉地圖

新建倉加碼不變減碼

前十大持股佔比

本季完整持股清單

僅顯示前 88 大持股（共 97 檔）

#	代號	標的名稱	資產子類別	佔比	佔比變動	持倉量變化
1	CMCSA	Comcast Corp-class A	股票-通訊服務	14.57%	-5.71%	-25.40%
2	CHTR	Charter Communications Inc-a	股票-通訊服務	9.64%	—	-3.23%
3	DIS	Walt Disney Co/the	股票-通訊服務	8.47%	+8.40%	NEW
4	ET	Energy Transfer LP	股票-能源	5.04%	+0.84%	+2.73%
5	BP	Bp Plc-spons Adr	股票-能源	4.49%	-0.20%	-29.36%
6	CVS	Cvs Health CORP	股票-醫療保健	4.47%	+0.32%	+18.98%
7	AMZN	Amazon.com INC	股票-循環性消費	3.89%	+2.57%	+230.35%
8	MOH	Molina Healthcare INC	股票-醫療保健	2.18%	—	+35.16%
9	FTAI	FTAI Aviation Ltd.	股票-工業	2.05%	-0.87%	-43.75%
10	CZR	Caesars Entertainment INC	股票-循環性消費	1.90%	—	-15.43%
11	UNH	Unitedhealth Group INC	股票-醫療保健	1.78%	+0.71%	+103.70%
12	CNC	Centene CORP	股票-醫療保健	1.68%	-0.55%	-5.72%
13	GLNG	Golar LNG Limited	股票-能源	1.66%	+0.15%	-24.40%
14	HUM	Humana INC	股票-醫療保健	1.52%	—	+53.62%
15	BNTX	Biontech Se-adr	股票-其他	1.47%	+0.19%	+22.92%
16	APO	Apollo Global Management INC	股票-金融	1.43%	+1.35%	+2481.33%
17	VSAT	Viasat INC	股票-科技	1.32%	+0.36%	+4.31%
18	AR	Antero Resources CORP	股票-能源	1.32%	—	-10.79%
19	PINS	Pinterest Inc- Class A	股票-通訊服務	1.31%	+0.44%	+114.33%
20	RKT	Rocket Cos Inc-class A	股票-金融	1.26%	-0.19%	+17.94%
21	HHH	Howard Hughes Holdings INC	股票-房地產	1.23%	+0.45%	+98.74%
22	MSFT	Microsoft CORP	股票-科技	1.22%	+1.21%	NEW
23	KKR	Kkr & Co INC	股票-金融	1.21%	+1.20%	NEW
24	PYPL	Paypal Holdings INC	股票-金融	1.15%	-2.43%	-58.60%
25	B	Barrick Mining CORP	股票-原物料	1.08%	-1.13%	-47.88%
26	BLDR	Builders Firstsource INC	股票-工業	1.05%	+0.13%	+42.99%
27	PENN	Penn Entertainment INC	股票-循環性消費	0.86%	—	+14.36%
28	AGO	Assured Guaranty Ltd.	股票-金融	0.82%	—	—
29	AURA	Aura Biosciences INC	股票-其他	0.82%	+0.15%	—
30	FOUR	Shift4 Payments Inc-class A	股票-科技	0.78%	+0.19%	+90.68%
31	UBER	Uber Technologies INC	股票-工業	0.76%	+0.76%	NEW
32	MAT	Mattel INC	股票-循環性消費	0.74%	+0.73%	NEW
33	JD	Jd.com Inc-adr	股票-循環性消費	0.74%	—	+5.18%
34	HAPN	Happen INC	股票-其他	0.74%	+0.13%	+61.32%
35	TIC	Tic Solutions INC	股票-其他	0.72%	—	+33.37%
36	COF	Capital One Financial CORP	股票-金融	0.70%	+0.70%	NEW
37	HLF	Herbalife Ltd.	股票-其他	0.66%	—	-26.12%
38	INSM	Insmed INC	股票-醫療保健	0.63%	—	+16.00%
39	GGAL	Grupo Financiero Galicia-adr	股票-其他	0.63%	—	—
40	WOOF	Petco Health And Wellness Co	股票-其他	0.59%	—	+3.16%
41	ONIT	Onity Group INC	股票-其他	0.56%	-0.18%	-12.40%
42	FIP	Ftai Infrastructure INC	股票-其他	0.53%	-0.16%	-28.35%
43	LBRDA	Liberty Broadband-a	股票-其他	0.50%	—	—
44	CIGI	Colliers Intl Gr-subord Vot	股票-其他	0.50%	+0.49%	NEW
45	BIDU	Baidu INC - Spon Adr	股票-通訊服務	0.47%	—	—
46	BUD	Anheuser-busch Inbev-spn Adr	股票-非循環性消費	0.47%	-1.66%	-79.85%
47	SUPV	Grupo Supervielle Sa-sp Adr	股票-其他	0.46%	-0.14%	-4.17%
48	WYNN	Wynn Resorts LTD	股票-循環性消費	0.44%	+0.16%	+83.33%
49	CRM	Salesforce INC	股票-科技	0.44%	+0.43%	NEW
50	BCYC	Bicycle Therapeutics Plc-adr	股票-其他	0.41%	—	+102.73%

1–50 of 88

投資組合績效

Q3 2026績效

-5.2%

近4個季度績效

+26.1%

根據可取得價格的持股（佔申報價值的78%）計算

標準差: +17.5%
貝塔係數: +0.62
阿爾法: +10.9%
最大回撤: -9.4%
年化績效: +23.1%
對標普勝率: +50%
索提諾比率: +3.04
斯圖澤指數: +0.39
崔諾比率: +0.36
斯特林比率: +1.35
卡瑪比率: +2.46
資訊比率: +0.24
追蹤誤差: +16.2%
下方標準差: +7.4%
正報酬月份佔比: +52.8%
負報酬月份佔比: +47.2%
最佳12個月: +54.1%
最差12個月: +8.9%
效率比率: +0.57
夏普比率: +1.28
產業分散度: +10.9%
偏態: +0.45
峰態: -0.5
上檔潛力: +4.94

申報總市值趨勢

產業配置

歷年產業分布趨勢

季度歷史總覽

季度	持股檔數	總市值	穩定性	主要持股
2026-03-31	97	US$38.0億	46	1CMCSA 2CHTR 3DIS 主要持股2026-03-31 1.CMCSA 2.CHTR 3.DIS 4.ET 5.BP 6.CVS 7.AMZN 8.MOH 9.FTAI 10.CZR
2025-12-31	92	US$38.0億	39	1CMCSA 2CHTR 3BP 主要持股2025-12-31 1.CMCSA 2.CHTR 3.BP 4.CVX 5.ET 6.CVS 7.PYPL 8.FTAI 9.CNC 10.B
2025-09-30	94	US$30.3億	91	1CMCSA 2CHTR 3CVS 主要持股2025-09-30 1.CMCSA 2.CHTR 3.CVS 4.B 5.FTAI 6.ET 7.CNC 8.PYPL 9.BUD 10.GM
2025-06-30	93	US$26.4億	0	1CMCSA 2B 3CVS 主要持股2025-06-30 1.CMCSA 2.B 3.CVS 4.FTAI 5.PYPL 6.GM 7.CHTR 8.INTC 9.ET 10.BUD
2025-03-31	99	US$30.0億	0	1RSP 2CMCSA 3ABX 主要持股2025-03-31 1.RSP 2.CMCSA 3.ABX 4.BUD 5.CVS 6.FTAI 7.PYPL 8.ET 9.INTC 10.CHTR
2024-12-31	102	US$30.8億	0	1CMCSA 2BUD 3ABX 主要持股2024-12-31 1.CMCSA 2.BUD 3.ABX 4.INTC 5.BABA 6.CVS 7.BNTX 8.ET 9.C 10.FTAI
2024-09-30	101	US$28.5億	0	1CMCSA 2BABA 3INTC 主要持股2024-09-30 1.CMCSA 2.BABA 3.INTC 4.ABX 5.BUD 6.ET 7.C 8.FTAI 9.PYPL 10.AR
2024-06-30	102	US$26.1億	0	1BABA 2CMCSA 3ABX 主要持股2024-06-30 1.BABA 2.CMCSA 3.ABX 4.INTC 5.C 6.BUD 7.ET 8.CHTR 9.FTAI 10.AR
2024-03-31	98	US$19.5億	0	1BABA 2C 3ET 主要持股2024-03-31 1.BABA 2.C 3.ET 4.CMCSA 5.BUD 6.BAC 7.FTAI 8.ABX 9.AR 10.INTC
2023-12-31	111	US$30.1億	0	1C 2BABA 3ET 主要持股2023-12-31 1.C 2.BABA 3.ET 4.INTC 5.BUD 6.BAC 7.ABX 8.CMCSA 9.HLF 10.FTAI
2023-09-30	115	US$28.0億	0	1C 2INTC 3ET 主要持股2023-09-30 1.C 2.INTC 3.ET 4.BUD 5.BABA 6.CMCSA 7.ABX 8.BAC 9.AR 10.FTAI
2023-06-30	114	US$21.9億	0	1C 2INTC 3ET 主要持股2023-06-30 1.C 2.INTC 3.ET 4.CMCSA 5.BUD 6.FTAI 7.AR 8.BABA 9.WBD 10.ABX
2023-03-31	117	US$17.7億	0	1INTC 2C 3ET 主要持股2023-03-31 1.INTC 2.C 3.ET 4.CMCSA 5.TSLA 6.BUD 7.FTAI 8.BABA 9.AR 10.WBD
2022-12-31	111	US$14.5億	0	1INTC 2CMCSA 3C 主要持股2022-12-31 1.INTC 2.CMCSA 3.C 4.ET 5.BUD 6.AR 7.WBD 8.BABA 9.FTAI 10.META
2022-09-30	107	US$10.3億	0	1INTC 2CMCSA 3C 主要持股2022-09-30 1.INTC 2.CMCSA 3.C 4.AR 5.ET 6.META 7.BABA 8.BMY 9.ET 10.ONIT
2022-06-30	112	US$9.5億	0	1INTC 2CMCSA 3C 主要持股2022-06-30 1.INTC 2.CMCSA 3.C 4.AR 5.03524A 6.BABA 7.BMY 8.INTC 9.ET 10.ONIT
2022-03-31	106	US$7.8億	0	1INTC 2BMY 3FISV 主要持股2022-03-31 1.INTC 2.BMY 3.FISV 4.AR 5.CMCSA 6.BABA 7.ET 8.BUD 9.AGO 10.META
2021-12-31	103	US$7.6億	0	1BMY 2FISV 3BUD 主要持股2021-12-31 1.BMY 2.FISV 3.BUD 4.AR 5.CAH 6.CVX 7.MKL 8.AGO 9.ET 10.ONIT

本季持股變動

Long Focus Capital Management, LLC 在 2026-03-31 最顯著的持倉異動：新建倉: Walt Disney Co/the (DIS); 清倉: Chevron CORP (CVX); 新建倉: Microsoft CORP (MSFT); 新建倉: Kkr & Co INC (KKR); 新建倉: Uber Technologies INC (UBER).

Long Focus Capital Management, LLC 於截至 2026-03-31 該季申報之持倉異動，含代號、發行人、權重變化、股數變化與操作類型
#	代號	標的名稱	佔比變動	持倉量變化	異動類型
1	AMZN	Amazon.com INC	+2.6%	+230.35%	加碼
2	APO	Apollo Global Management INC	+1.4%	+2481.33%	加碼
3	ET	Energy Transfer LP	+0.8%	+2.73%	加碼
4	UNH	Unitedhealth Group INC	+0.7%	+103.70%	加碼
5	HHH	Howard Hughes Holdings INC	+0.5%	+98.74%	加碼
6	PINS	Pinterest Inc- Class A	+0.4%	+114.33%	加碼
7	VSAT	Viasat INC	+0.4%	+4.31%	加碼
8	CVS	Cvs Health CORP	+0.3%	+18.98%	加碼
9	FOUR	Shift4 Payments Inc-class A	+0.2%	+90.68%	加碼
10	BNTX	Biontech Se-adr	+0.2%	+22.92%	加碼
11	WYNN	Wynn Resorts LTD	+0.2%	+83.33%	加碼
12	AURA	Aura Biosciences INC	+0.2%	—	不變
13	GLNG	Golar LNG Limited	+0.2%	-24.40%	減碼
14	HAPN	Happen INC	+0.1%	+61.32%	加碼
15	BLDR	Builders Firstsource INC	+0.1%	+42.99%	加碼
16	CLLS	Cellectis - Adr	-0.1%	-1.57%	減碼
17	SUPV	Grupo Supervielle Sa-sp Adr	-0.1%	-4.17%	減碼
18	FIP	Ftai Infrastructure INC	-0.2%	-28.35%	減碼
19	ONIT	Onity Group INC	-0.2%	-12.40%	減碼
20	RKT	Rocket Cos Inc-class A	-0.2%	+17.94%	加碼
21	BP	Bp Plc-spons Adr	-0.2%	-29.36%	減碼
22	NFE	New Fortress Energy INC	-0.2%	-40.45%	減碼
23	BABA	Alibaba Group Holding-sp Adr	-0.2%	-29.03%	減碼
24	C	Citigroup INC	-0.3%	-69.15%	減碼
25	ELV	Elevance Health INC	-0.3%	-49.18%	減碼
26	GM	General Motors Co	-0.3%	-65.91%	減碼
27	SGHT	Sight Sciences INC	-0.3%	+9.16%	加碼
28	IOVA	Iovance Biotherapeutics INC	-0.4%	-75.58%	減碼
29	CNC	Centene CORP	-0.6%	-5.72%	減碼
30	PAR	Par Technology Corp/del	-0.6%	—	不變
31	FTAI	FTAI Aviation Ltd.	-0.9%	-43.75%	減碼
32	B	Barrick Mining CORP	-1.1%	-47.88%	減碼
33	BUD	Anheuser-busch Inbev-spn Adr	-1.7%	-79.85%	減碼
34	PYPL	Paypal Holdings INC	-2.4%	-58.60%	減碼
35	CMCSA	Comcast Corp-class A	-5.7%	-25.40%	減碼
36	DIS	Walt Disney Co/the	—	NEW	新建倉
37	CVX	Chevron CORP	—	EXIT	清倉
38	MSFT	Microsoft CORP	—	NEW	新建倉
39	KKR	Kkr & Co INC	—	NEW	新建倉
40	UBER	Uber Technologies INC	—	NEW	新建倉
41	MAT	Mattel INC	—	NEW	新建倉
42	COF	Capital One Financial CORP	—	NEW	新建倉
43	CIGI	Colliers Intl Gr-subord Vot	—	NEW	新建倉
44	CRM	Salesforce INC	—	NEW	新建倉
45	OVV	Ovintiv INC	—	EXIT	清倉
46	AM	Antero Midstream CORP	—	EXIT	清倉
47	PFE	Pfizer INC	—	EXIT	清倉
48	TE	T1 Energy INC	—	EXIT	清倉
49	NOW	Servicenow INC	—	NEW	新建倉
50	WDAY	Workday Inc-class A	—	NEW	新建倉

申報歷史

季度	申報日期	類型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-02-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-09-30	2025-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-06-30	2025-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-03-31	2025-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-12-31	2025-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-13	修正案	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-17	修正案	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看

FAQ

Long Focus Capital Management, LLC 是什麼機構？屬於哪種投資人類型？

Long Focus Capital Management, LLC 是一家投資管理機構，每季依規定向 SEC 申報 Form 13F，揭露其在美國上市股票的持倉資訊。根據最新一期申報（2026-03-31），該機構追蹤的股票投資組合估值約為 US$38.0億，分佈在 97 個已申報部位之中。

Long Focus Capital Management, LLC 目前前幾大持股有哪些？

根據最新 13F 申報，Long Focus Capital Management, LLC 按市值排列的前幾大持股為： 1. Comcast Corp-class A (CMCSA) — US$5.5億 (14.6%) 2. Charter Communications Inc-a (CHTR) — US$3.6億 (9.6%) 3. Walt Disney Co/the (DIS) — US$3.2億 (8.5%) 4. Energy Transfer LP (ET) — US$1.9億 (5.0%) 5. Bp Plc-spons Adr (BP) — US$1.7億 (4.5%)

Long Focus Capital Management, LLC 在最新一期 13F 申報中做了哪些操作？

在最新申報季度中，Long Focus Capital Management, LLC 共進行了 48 項顯著調整：新建倉 10 個部位、加碼 15 個既有持股、減碼 18 個部位，並完全清倉 5 個持股。其中幅度最大的異動：新建倉: Walt Disney Co/the (DIS); 清倉: Chevron CORP (CVX); 新建倉: Microsoft CORP (MSFT); 新建倉: Kkr & Co INC (KKR); 新建倉: Uber Technologies INC (UBER)

Long Focus Capital Management, LLC 主要集中投資哪些產業板塊？

根據目前已申報的股票投資組合，Long Focus Capital Management, LLC 的主要板塊分佈如下： • Communication Services: 39.1% • Energy: 14.3% • Health Care: 14.1% • Consumer Discretionary: 11.7% • Financials: 7.6% • Industrials: 5.0%

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Long Focus Capital Management, LLC在最新一期 13F 報告中揭露了 97 項持股，申報期為 2026-03-31，總持股市值約為 US$38.0億，季度換手率為 46.3%。

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機構性格雪花圖

集中度: 20.17
持倉穩定性: 46.28
動能／逆勢: 0
產業集中度: 65.34
多樣化: 100
倉位均衡度: 81.36

整體部位大小差異頗大（變異係數為 1.86），除了少數重倉部位外，還有許多規模較小的持股。

最新申報季度中，並未觀察到明顯偏向加碼既有大部位或大舉建立新部位的傾向。

近期動向

減碼 CMCSA
-25.4%　-US$2.2億
加碼 AMZN
+230.3%　US$9745.4萬
減碼 PYPL
-58.6%　-US$9206.3萬
減碼 BUD
-79.9%　-US$6336.0萬
加碼 APO
+2481.3%　US$5121.3萬
減碼 B
-47.9%　-US$4276.5萬

持倉地圖

新建倉加碼不變減碼

前十大持股佔比

本季完整持股清單

僅顯示前 88 大持股（共 97 檔）

#	代號	標的名稱	資產子類別	佔比	佔比變動	持倉量變化
1	CMCSA	Comcast Corp-class A	股票-通訊服務	14.57%	-5.71%	-25.40%
2	CHTR	Charter Communications Inc-a	股票-通訊服務	9.64%	—	-3.23%
3	DIS	Walt Disney Co/the	股票-通訊服務	8.47%	+8.40%	NEW
4	ET	Energy Transfer LP	股票-能源	5.04%	+0.84%	+2.73%
5	BP	Bp Plc-spons Adr	股票-能源	4.49%	-0.20%	-29.36%
6	CVS	Cvs Health CORP	股票-醫療保健	4.47%	+0.32%	+18.98%
7	AMZN	Amazon.com INC	股票-循環性消費	3.89%	+2.57%	+230.35%
8	MOH	Molina Healthcare INC	股票-醫療保健	2.18%	—	+35.16%
9	FTAI	FTAI Aviation Ltd.	股票-工業	2.05%	-0.87%	-43.75%
10	CZR	Caesars Entertainment INC	股票-循環性消費	1.90%	—	-15.43%
11	UNH	Unitedhealth Group INC	股票-醫療保健	1.78%	+0.71%	+103.70%
12	CNC	Centene CORP	股票-醫療保健	1.68%	-0.55%	-5.72%
13	GLNG	Golar LNG Limited	股票-能源	1.66%	+0.15%	-24.40%
14	HUM	Humana INC	股票-醫療保健	1.52%	—	+53.62%
15	BNTX	Biontech Se-adr	股票-其他	1.47%	+0.19%	+22.92%
16	APO	Apollo Global Management INC	股票-金融	1.43%	+1.35%	+2481.33%
17	VSAT	Viasat INC	股票-科技	1.32%	+0.36%	+4.31%
18	AR	Antero Resources CORP	股票-能源	1.32%	—	-10.79%
19	PINS	Pinterest Inc- Class A	股票-通訊服務	1.31%	+0.44%	+114.33%
20	RKT	Rocket Cos Inc-class A	股票-金融	1.26%	-0.19%	+17.94%
21	HHH	Howard Hughes Holdings INC	股票-房地產	1.23%	+0.45%	+98.74%
22	MSFT	Microsoft CORP	股票-科技	1.22%	+1.21%	NEW
23	KKR	Kkr & Co INC	股票-金融	1.21%	+1.20%	NEW
24	PYPL	Paypal Holdings INC	股票-金融	1.15%	-2.43%	-58.60%
25	B	Barrick Mining CORP	股票-原物料	1.08%	-1.13%	-47.88%
26	BLDR	Builders Firstsource INC	股票-工業	1.05%	+0.13%	+42.99%
27	PENN	Penn Entertainment INC	股票-循環性消費	0.86%	—	+14.36%
28	AGO	Assured Guaranty Ltd.	股票-金融	0.82%	—	—
29	AURA	Aura Biosciences INC	股票-其他	0.82%	+0.15%	—
30	FOUR	Shift4 Payments Inc-class A	股票-科技	0.78%	+0.19%	+90.68%
31	UBER	Uber Technologies INC	股票-工業	0.76%	+0.76%	NEW
32	MAT	Mattel INC	股票-循環性消費	0.74%	+0.73%	NEW
33	JD	Jd.com Inc-adr	股票-循環性消費	0.74%	—	+5.18%
34	HAPN	Happen INC	股票-其他	0.74%	+0.13%	+61.32%
35	TIC	Tic Solutions INC	股票-其他	0.72%	—	+33.37%
36	COF	Capital One Financial CORP	股票-金融	0.70%	+0.70%	NEW
37	HLF	Herbalife Ltd.	股票-其他	0.66%	—	-26.12%
38	INSM	Insmed INC	股票-醫療保健	0.63%	—	+16.00%
39	GGAL	Grupo Financiero Galicia-adr	股票-其他	0.63%	—	—
40	WOOF	Petco Health And Wellness Co	股票-其他	0.59%	—	+3.16%
41	ONIT	Onity Group INC	股票-其他	0.56%	-0.18%	-12.40%
42	FIP	Ftai Infrastructure INC	股票-其他	0.53%	-0.16%	-28.35%
43	LBRDA	Liberty Broadband-a	股票-其他	0.50%	—	—
44	CIGI	Colliers Intl Gr-subord Vot	股票-其他	0.50%	+0.49%	NEW
45	BIDU	Baidu INC - Spon Adr	股票-通訊服務	0.47%	—	—
46	BUD	Anheuser-busch Inbev-spn Adr	股票-非循環性消費	0.47%	-1.66%	-79.85%
47	SUPV	Grupo Supervielle Sa-sp Adr	股票-其他	0.46%	-0.14%	-4.17%
48	WYNN	Wynn Resorts LTD	股票-循環性消費	0.44%	+0.16%	+83.33%
49	CRM	Salesforce INC	股票-科技	0.44%	+0.43%	NEW
50	BCYC	Bicycle Therapeutics Plc-adr	股票-其他	0.41%	—	+102.73%

1–50 of 88

投資組合績效

Q3 2026績效

-5.2%

近4個季度績效

+26.1%

根據可取得價格的持股（佔申報價值的78%）計算

標準差: +17.5%
貝塔係數: +0.62
阿爾法: +10.9%
最大回撤: -9.4%
年化績效: +23.1%
對標普勝率: +50%
索提諾比率: +3.04
斯圖澤指數: +0.39
崔諾比率: +0.36
斯特林比率: +1.35
卡瑪比率: +2.46
資訊比率: +0.24
追蹤誤差: +16.2%
下方標準差: +7.4%
正報酬月份佔比: +52.8%
負報酬月份佔比: +47.2%
最佳12個月: +54.1%
最差12個月: +8.9%
效率比率: +0.57
夏普比率: +1.28
產業分散度: +10.9%
偏態: +0.45
峰態: -0.5
上檔潛力: +4.94

申報總市值趨勢

產業配置

歷年產業分布趨勢

季度歷史總覽

季度	持股檔數	總市值	穩定性	主要持股
2026-03-31	97	US$38.0億	46	1CMCSA 2CHTR 3DIS 主要持股2026-03-31 1.CMCSA 2.CHTR 3.DIS 4.ET 5.BP 6.CVS 7.AMZN 8.MOH 9.FTAI 10.CZR
2025-12-31	92	US$38.0億	39	1CMCSA 2CHTR 3BP 主要持股2025-12-31 1.CMCSA 2.CHTR 3.BP 4.CVX 5.ET 6.CVS 7.PYPL 8.FTAI 9.CNC 10.B
2025-09-30	94	US$30.3億	91	1CMCSA 2CHTR 3CVS 主要持股2025-09-30 1.CMCSA 2.CHTR 3.CVS 4.B 5.FTAI 6.ET 7.CNC 8.PYPL 9.BUD 10.GM
2025-06-30	93	US$26.4億	0	1CMCSA 2B 3CVS 主要持股2025-06-30 1.CMCSA 2.B 3.CVS 4.FTAI 5.PYPL 6.GM 7.CHTR 8.INTC 9.ET 10.BUD
2025-03-31	99	US$30.0億	0	1RSP 2CMCSA 3ABX 主要持股2025-03-31 1.RSP 2.CMCSA 3.ABX 4.BUD 5.CVS 6.FTAI 7.PYPL 8.ET 9.INTC 10.CHTR
2024-12-31	102	US$30.8億	0	1CMCSA 2BUD 3ABX 主要持股2024-12-31 1.CMCSA 2.BUD 3.ABX 4.INTC 5.BABA 6.CVS 7.BNTX 8.ET 9.C 10.FTAI
2024-09-30	101	US$28.5億	0	1CMCSA 2BABA 3INTC 主要持股2024-09-30 1.CMCSA 2.BABA 3.INTC 4.ABX 5.BUD 6.ET 7.C 8.FTAI 9.PYPL 10.AR
2024-06-30	102	US$26.1億	0	1BABA 2CMCSA 3ABX 主要持股2024-06-30 1.BABA 2.CMCSA 3.ABX 4.INTC 5.C 6.BUD 7.ET 8.CHTR 9.FTAI 10.AR
2024-03-31	98	US$19.5億	0	1BABA 2C 3ET 主要持股2024-03-31 1.BABA 2.C 3.ET 4.CMCSA 5.BUD 6.BAC 7.FTAI 8.ABX 9.AR 10.INTC
2023-12-31	111	US$30.1億	0	1C 2BABA 3ET 主要持股2023-12-31 1.C 2.BABA 3.ET 4.INTC 5.BUD 6.BAC 7.ABX 8.CMCSA 9.HLF 10.FTAI
2023-09-30	115	US$28.0億	0	1C 2INTC 3ET 主要持股2023-09-30 1.C 2.INTC 3.ET 4.BUD 5.BABA 6.CMCSA 7.ABX 8.BAC 9.AR 10.FTAI
2023-06-30	114	US$21.9億	0	1C 2INTC 3ET 主要持股2023-06-30 1.C 2.INTC 3.ET 4.CMCSA 5.BUD 6.FTAI 7.AR 8.BABA 9.WBD 10.ABX
2023-03-31	117	US$17.7億	0	1INTC 2C 3ET 主要持股2023-03-31 1.INTC 2.C 3.ET 4.CMCSA 5.TSLA 6.BUD 7.FTAI 8.BABA 9.AR 10.WBD
2022-12-31	111	US$14.5億	0	1INTC 2CMCSA 3C 主要持股2022-12-31 1.INTC 2.CMCSA 3.C 4.ET 5.BUD 6.AR 7.WBD 8.BABA 9.FTAI 10.META
2022-09-30	107	US$10.3億	0	1INTC 2CMCSA 3C 主要持股2022-09-30 1.INTC 2.CMCSA 3.C 4.AR 5.ET 6.META 7.BABA 8.BMY 9.ET 10.ONIT
2022-06-30	112	US$9.5億	0	1INTC 2CMCSA 3C 主要持股2022-06-30 1.INTC 2.CMCSA 3.C 4.AR 5.03524A 6.BABA 7.BMY 8.INTC 9.ET 10.ONIT
2022-03-31	106	US$7.8億	0	1INTC 2BMY 3FISV 主要持股2022-03-31 1.INTC 2.BMY 3.FISV 4.AR 5.CMCSA 6.BABA 7.ET 8.BUD 9.AGO 10.META
2021-12-31	103	US$7.6億	0	1BMY 2FISV 3BUD 主要持股2021-12-31 1.BMY 2.FISV 3.BUD 4.AR 5.CAH 6.CVX 7.MKL 8.AGO 9.ET 10.ONIT

本季持股變動

Long Focus Capital Management, LLC 於截至 2026-03-31 該季申報之持倉異動，含代號、發行人、權重變化、股數變化與操作類型
#	代號	標的名稱	佔比變動	持倉量變化	異動類型
1	AMZN	Amazon.com INC	+2.6%	+230.35%	加碼
2	APO	Apollo Global Management INC	+1.4%	+2481.33%	加碼
3	ET	Energy Transfer LP	+0.8%	+2.73%	加碼
4	UNH	Unitedhealth Group INC	+0.7%	+103.70%	加碼
5	HHH	Howard Hughes Holdings INC	+0.5%	+98.74%	加碼
6	PINS	Pinterest Inc- Class A	+0.4%	+114.33%	加碼
7	VSAT	Viasat INC	+0.4%	+4.31%	加碼
8	CVS	Cvs Health CORP	+0.3%	+18.98%	加碼
9	FOUR	Shift4 Payments Inc-class A	+0.2%	+90.68%	加碼
10	BNTX	Biontech Se-adr	+0.2%	+22.92%	加碼
11	WYNN	Wynn Resorts LTD	+0.2%	+83.33%	加碼
12	AURA	Aura Biosciences INC	+0.2%	—	不變
13	GLNG	Golar LNG Limited	+0.2%	-24.40%	減碼
14	HAPN	Happen INC	+0.1%	+61.32%	加碼
15	BLDR	Builders Firstsource INC	+0.1%	+42.99%	加碼
16	CLLS	Cellectis - Adr	-0.1%	-1.57%	減碼
17	SUPV	Grupo Supervielle Sa-sp Adr	-0.1%	-4.17%	減碼
18	FIP	Ftai Infrastructure INC	-0.2%	-28.35%	減碼
19	ONIT	Onity Group INC	-0.2%	-12.40%	減碼
20	RKT	Rocket Cos Inc-class A	-0.2%	+17.94%	加碼
21	BP	Bp Plc-spons Adr	-0.2%	-29.36%	減碼
22	NFE	New Fortress Energy INC	-0.2%	-40.45%	減碼
23	BABA	Alibaba Group Holding-sp Adr	-0.2%	-29.03%	減碼
24	C	Citigroup INC	-0.3%	-69.15%	減碼
25	ELV	Elevance Health INC	-0.3%	-49.18%	減碼
26	GM	General Motors Co	-0.3%	-65.91%	減碼
27	SGHT	Sight Sciences INC	-0.3%	+9.16%	加碼
28	IOVA	Iovance Biotherapeutics INC	-0.4%	-75.58%	減碼
29	CNC	Centene CORP	-0.6%	-5.72%	減碼
30	PAR	Par Technology Corp/del	-0.6%	—	不變
31	FTAI	FTAI Aviation Ltd.	-0.9%	-43.75%	減碼
32	B	Barrick Mining CORP	-1.1%	-47.88%	減碼
33	BUD	Anheuser-busch Inbev-spn Adr	-1.7%	-79.85%	減碼
34	PYPL	Paypal Holdings INC	-2.4%	-58.60%	減碼
35	CMCSA	Comcast Corp-class A	-5.7%	-25.40%	減碼
36	DIS	Walt Disney Co/the	—	NEW	新建倉
37	CVX	Chevron CORP	—	EXIT	清倉
38	MSFT	Microsoft CORP	—	NEW	新建倉
39	KKR	Kkr & Co INC	—	NEW	新建倉
40	UBER	Uber Technologies INC	—	NEW	新建倉
41	MAT	Mattel INC	—	NEW	新建倉
42	COF	Capital One Financial CORP	—	NEW	新建倉
43	CIGI	Colliers Intl Gr-subord Vot	—	NEW	新建倉
44	CRM	Salesforce INC	—	NEW	新建倉
45	OVV	Ovintiv INC	—	EXIT	清倉
46	AM	Antero Midstream CORP	—	EXIT	清倉
47	PFE	Pfizer INC	—	EXIT	清倉
48	TE	T1 Energy INC	—	EXIT	清倉
49	NOW	Servicenow INC	—	NEW	新建倉
50	WDAY	Workday Inc-class A	—	NEW	新建倉

申報歷史

季度	申報日期	類型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-02-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-09-30	2025-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-06-30	2025-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-03-31	2025-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-12-31	2025-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-13	修正案	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-17	修正案	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-08-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看