Verdad Advisers, LP SEC 13F 披露分析

CIK: 0001812822

分散型投资策略高频交易型趋势追踪型

申报总市值

US$8883.3万

申报季度: 2026-03-31 · 持股只数: 179

Verdad Advisers, LP在最新一期 13F 报告中披露了 179 项持股，申报期为 2026-03-31，总持股市值约为 US$8883.3万，季度换手率为 143.3%。

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机构性格雪花图

集中度: 4.15
持仓稳定性: 100
动能／逆势: 100
行业集中度: 49.94
多样化: 100
仓位均衡度: 90.7

Verdad Advisers, LP 目前披露的持仓，Herfindahl 集中度指数为 0.010——换算下来相当于约 96 个等权重仓位，明显低于其实际披露的 179 只持仓。这一差距显示该机构的策略偏向集中在少数高信心仓位，而非广泛分散。

整体仓位大小相当一致（变异系数为 0.93），显示该机构在资金配置上采取较有纪律、规则化的方式。

最新申报季度中，并未观察到明显偏向加仓既有大仓位或大举建立新仓位的倾向。

目前行业板块分类约覆盖此投资组合披露价值的 40%；其余部分（例如未匹配板块的标的、期权或其他证券类型）尚未纳入板块分类范围。

近期动向

减仓 JNJ
-68.9%　-US$227.8万
减仓 CVX
-75.6%　-US$188.5万
减仓 CMCSA
-57.8%　-US$174.8万
减仓 LRCX
-66.6%　-US$154.5万
加仓 CRC
+213.4%　US$123.6万
减仓 CVS
-63.7%　-US$83.7万

持仓地图

新建仓加仓不变减仓

前十大持股占比

本季完整持股清单

#	代码	标的名称	资产子类别	占比	占比变动	持仓量变化
1	BLTE	Belite Bio INC - Adr	股票-其他	2.48%	+2.48%	NEW
2	STT	State Street CORP	股票-金融	2.37%	+2.37%	NEW
3	ATHM	Autohome Inc-adr	股票-其他	2.37%	+2.37%	NEW
4	RVMD	Revolution Medicines INC	股票-医疗保健	2.36%	+2.36%	NEW
5	ZYME	Zymeworks INC	股票-其他	2.33%	+2.33%	NEW
6	CALM	Cal-maine Foods INC	股票-非周期性消费	2.20%	—	+19.30%
7	ZM	Zoom Communications INC	股票-科技	1.95%	—	+3.10%
8	CRC	California Resources CORP	股票-能源	1.75%	+1.38%	+213.37%
9	TENX	Tenax Therapeutics INC	股票-其他	1.72%	+1.72%	NEW
10	ACAD	Acadia Pharmaceuticals INC	股票-医疗保健	1.71%	+1.71%	NEW
11	PARR	Par Pacific Holdings INC	股票-能源	1.59%	+1.59%	NEW
12	JNJ	Johnson & Johnson	股票-医疗保健	1.49%	-2.63%	-68.88%
13	MU	Micron Technology INC	股票-科技	1.46%	—	-43.40%
14	NRIX	Nurix Therapeutics INC	股票-其他	1.46%	+1.46%	NEW
15	CMCSA	Comcast Corp-class A	股票-通信服务	1.34%	-2.03%	-57.77%
16	AHCO	Adapthealth CORP	股票-其他	1.27%	+1.27%	NEW
17	CTNM	Contineum Therapeutics Inc-a	股票-其他	1.26%	+1.26%	NEW
18	LRCX	Lam Research CORP	股票-科技	1.24%	-1.79%	-66.63%
19	CLDT	Chatham Lodging Trust	股票-其他	1.24%	—	+21.74%
20	BNY	Bank Of New York Mellon CORP	股票-金融	1.20%	—	-39.36%
21	AXSM	Axsome Therapeutics INC	股票-医疗保健	1.14%	+1.14%	NEW
22	CLYM	Climb Bio INC	股票-其他	1.11%	+1.11%	NEW
23	AMAT	Applied Materials INC	股票-科技	1.11%	+1.11%	NEW
24	DSGN	Design Therapeutics INC	股票-其他	1.11%	+1.11%	NEW
25	JLL	Jones Lang Lasalle INC	股票-房地产	1.08%	+0.81%	+358.41%
26	CVX	Chevron CORP	股票-能源	1.05%	-2.18%	-75.55%
27	AMN	Amn Healthcare Services INC	股票-其他	1.03%	—	+11.11%
28	TALK	Talkspace INC	股票-其他	1.02%	+1.02%	NEW
29	CRI	Carter's INC	股票-其他	1.01%	—	+25.00%
30	NGL	Ngl Energy Partners LP	股票-其他	0.97%	+0.97%	NEW
31	MOMO	Hello Group INC -spn Adr	股票-其他	0.97%	—	+36.66%
32	ATAI	Ataibeckley INC	股票-其他	0.91%	+0.91%	NEW
33	AII	American Integrity Insurance	股票-其他	0.89%	—	+9.47%
34	FHI	Federated Hermes INC	股票-金融	0.88%	+0.88%	NEW
35	ACRS	Aclaris Therapeutics INC	股票-其他	0.83%	+0.83%	NEW
36	DNTH	Dianthus Therapeutics INC	股票-其他	0.82%	+0.82%	NEW
37	VSNT	Versant Media Group INC	股票-通信服务	0.79%	—	—
38	430	Terns Pharmaceuticals INC	股票-其他	0.79%	—	—
39	SVRA	Savara INC	股票-其他	0.79%	—	—
40	HRTG	Heritage Insurance Holdings	股票-其他	0.78%	—	-7.92%
41	GM	General Motors Co	股票-周期性消费	0.77%	—	-41.84%
42	MRK	Merck & Co. INC.	股票-医疗保健	0.77%	—	-51.40%
43	DECK	Deckers Outdoor CORP	股票-周期性消费	0.76%	—	—
44	PRG	Prog Holdings INC	股票-其他	0.72%	—	—
45	NYT	New York Times Co-a	股票-通信服务	0.71%	—	—
46	SND	Smart Sand INC	股票-其他	0.71%	—	+21.49%
47	VRDN	Viridian Therapeutics INC	股票-其他	0.69%	—	—
48	TER	Teradyne INC	股票-科技	0.67%	—	+94.59%
49	RCKY	Rocky Brands INC	股票-其他	0.65%	—	—
50	HCI	Hci Group INC	股票-其他	0.65%	—	+171.78%

1–50 of 179

投资组合表现

Q3 2026表现

+9.5%

近4个季度表现

+40.9%

基于可获取价格的持仓（占申报价值的70%）计算

标准差: +18.4%
贝塔系数: +1
阿尔法: +0.7%
最大回撤: -9.4%
年化表现: +19.2%
对标普胜率: +45.5%
索提诺比率: +2.27
斯图泽指数: +0.32
特雷诺比率: +0.19
斯特林比率: +1.38
卡玛比率: +2.03
信息比率: +0.05
跟踪误差: +13%
下行标准差: +8.5%
正收益月份占比: +66.7%
负收益月份占比: +33.3%
最佳12个月: +42.6%
最差12个月: +1%
效率比率: +0.48
夏普比率: +1.05
行业分散度: +7.8%
偏度: +0.81
峰度: +1.45
上行潜力: +3.9

申报总市值趋势

行业配置

历年行业分布趋势

季度历史总览

季度	持股只数	总市值	稳定性	主要持股
2026-03-31	179	US$8883.3万	100	1BLTE 2STT 3ATHM 主要持股2026-03-31 1.BLTE 2.STT 3.ATHM 4.RVMD 5.ZYME 6.CALM 7.ZM 8.CRC 9.TENX 10.ACAD
2025-12-31	104	US$8738.4万	100	1C 2TJX 3JNJ 主要持股2025-12-31 1.C 2.TJX 3.JNJ 4.CMCSA 5.CVX 6.GOOGL 7.LRCX 8.TGNA 9.CSCO 10.MU
2024-09-30	93	US$7489.1万	0	1BRK-B 2TJX 3TMUS 主要持股2024-09-30 1.BRK-B 2.TJX 3.TMUS 4.WMT 5.MSFT 6.AAPL 7.GWW 8.ELV 9.JLL 10.LMT
2024-06-30	111	US$8659.5万	0	1TJX 2BRK-B 3WMT 主要持股2024-06-30 1.TJX 2.BRK-B 3.WMT 4.TMUS 5.HYG 6.COR 7.COST 8.ELV 9.VST 10.STLA
2024-03-31	147	US$9187.9万	0	1TJX 2STLA 3COR 主要持股2024-03-31 1.TJX 2.STLA 3.COR 4.WMT 5.VST 6.COST 7.BRK-B 8.MRK 9.TMUS 10.CRM
2023-12-31	53	US$4927.7万	0	1VSS 2IWN 3ASO 主要持股2023-12-31 1.VSS 2.IWN 3.ASO 4.RYZ 5.ACHR 6.DSKEUSD 7.FFWM 8.CXW 9.IMOS 10.EQNR
2023-09-30	51	US$6541.6万	0	1SPY 2DIHP 3DUHP 主要持股2023-09-30 1.SPY 2.DIHP 3.DUHP 4.IEFA 5.ACHR 6.RYZ 7.MCS 8.ASO 9.MSFT 10.SWN1EUR
2023-06-30	46	US$6384.3万	0	1VOO 2VEA 3RYZ 主要持股2023-06-30 1.VOO 2.VEA 3.RYZ 4.DXJ 5.ACHR 6.DSKEUSD 7.DIHP 8.MSFT 9.HCA 10.TSM
2023-03-31	38	US$4967.1万	0	1RYZ 2ACHR 3DSKEUSD 主要持股2023-03-31 1.RYZ 2.ACHR 3.DSKEUSD 4.HCA 5.QCOM 6.KR 7.ASO 8.JPM 9.MCS 10.EG
2022-12-31	29	US$9921.2万	0	1SPY 2IEF 3PGR 主要持股2022-12-31 1.SPY 2.IEF 3.PGR 4.KR 5.CL 6.RYZ 7.MCS 8.EG 9.DXC 10.ACHR
2022-09-30	25	US$6877.0万	0	1IGIB 2VGSH 3MCS 主要持股2022-09-30 1.IGIB 2.VGSH 3.MCS 4.PGR 5.CL 6.KR 7.OXY 8.DXC 9.RYZ 10.EG
2022-06-30	28	US$1.1亿	0	1IEF 2IEI 3VGSH 主要持股2022-06-30 1.IEF 2.IEI 3.VGSH 4.MCS 5.CL 6.KR 7.PGR 8.DXC 9.OXY 10.DSKEUSD
2022-03-31	34	US$1.2亿	0	1SCHR 2SPYV 3MCS 主要持股2022-03-31 1.SCHR 2.SPYV 3.MCS 4.DSKEUSD 5.ASO 6.KR 7.PGR 8.FAST 9.GOOGL 10.TSCO
2021-12-31	42	US$1.5亿	0	1IEF 2SPY 3VMBS 主要持股2021-12-31 1.IEF 2.SPY 3.VMBS 4.MCS 5.DSKEUSD 6.CERNCHF 7.RYZ 8.DXC 9.CL 10.ACHR
2021-09-30	46	US$1.4亿	0	1CPER 2SPY 3USO 主要持股2021-09-30 1.CPER 2.SPY 3.USO 4.FALN 5.IEF 6.DSKEUSD 7.VEA 8.GCO 9.DXC 10.MCS
2021-06-30	22	US$5096.6万	100	1DXC 2MCS 3PDS 主要持股2021-06-30 1.DXC 2.MCS 3.PDS 4.ACI 5.ACHR 6.RYZ 7.HNRG 8.DSKEUSD 9.TILE 10.BLDR
2021-03-31	37	US$3.1亿	35	1BLDR 2AEO 3WRKUSD 主要持股2021-03-31 1.BLDR 2.AEO 3.WRKUSD 4.PRIM 5.MCS 6.CMC 7.ACCO 8.DXC 9.EFOR 10.ACI
2020-12-31	39	US$2.7亿	0	1BLDR 2WRKUSD 3PRIM 主要持股2020-12-31 1.BLDR 2.WRKUSD 3.PRIM 4.AEO 5.PRG 6.ACCO 7.125491 8.EFOR 9.MCS 10.MCFT

本季持股变动

Verdad Advisers, LP 在 2026-03-31 最显著的持仓异动：清仓: Citigroup INC (C); 清仓: Tjx Companies INC (TJX); 清仓: Alphabet Inc-cl A (GOOGL); 清仓: Tegna INC (TGNA); 清仓: Cisco Systems INC (CSCO).

Verdad Advisers, LP 于截至 2026-03-31 该季申报之持仓异动，含代码、发行人、权重变化、股数变化与操作类型
#	代码	标的名称	占比变动	持仓量变化	异动类型
1	CRC	California Resources CORP	+1.4%	+213.37%	加仓
2	JLL	Jones Lang Lasalle INC	+0.8%	+358.41%	加仓
3	CVS	Cvs Health CORP	-1%	-63.71%	减仓
4	LRCX	Lam Research CORP	-1.8%	-66.63%	减仓
5	CMCSA	Comcast Corp-class A	-2%	-57.77%	减仓
6	CVX	Chevron CORP	-2.2%	-75.55%	减仓
7	JNJ	Johnson & Johnson	-2.6%	-68.88%	减仓
8	C	Citigroup INC	—	EXIT	清仓
9	TJX	Tjx Companies INC	—	EXIT	清仓
10	GOOGL	Alphabet Inc-cl A	—	EXIT	清仓
11	TGNA	Tegna INC	—	EXIT	清仓
12	CSCO	Cisco Systems INC	—	EXIT	清仓
13	BLTE	Belite Bio INC - Adr	—	NEW	新建仓
14	STT	State Street CORP	—	NEW	新建仓
15	ATHM	Autohome Inc-adr	—	NEW	新建仓
16	RVMD	Revolution Medicines INC	—	NEW	新建仓
17	ZYME	Zymeworks INC	—	NEW	新建仓
18	VOYA	Voya Financial INC	—	EXIT	清仓
19	CBRE	Cbre Group INC - A	—	EXIT	清仓
20	T	At&t INC	—	EXIT	清仓
21	TENX	Tenax Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
22	ACAD	Acadia Pharmaceuticals INC	—	NEW	新建仓
23	MS	Morgan Stanley	—	EXIT	清仓
24	PARR	Par Pacific Holdings INC	—	NEW	新建仓
25	PFE	Pfizer INC	—	EXIT	清仓
26	AVDV	Avantis Intl S/c Value ETF	—	EXIT	清仓
27	NRIX	Nurix Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
28	CIEN	Ciena CORP	—	EXIT	清仓
29	QCOM	Qualcomm INC	—	EXIT	清仓
30	NVDA	Nvidia CORP	—	EXIT	清仓
31	AAPL	Apple INC	—	EXIT	清仓
32	AHCO	Adapthealth CORP	—	NEW	新建仓
33	CTNM	Contineum Therapeutics Inc-a	—	NEW	新建仓
34	AXSM	Axsome Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
35	CLYM	Climb Bio INC	—	NEW	新建仓
36	AMAT	Applied Materials INC	—	NEW	新建仓
37	DSGN	Design Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
38	WMT	Walmart INC	—	EXIT	清仓
39	TALK	Talkspace INC	—	NEW	新建仓
40	F	Ford Motor Co	—	EXIT	清仓
41	NGL	Ngl Energy Partners LP	—	NEW	新建仓
42	GSL	Global Ship Lease, Inc.	—	EXIT	清仓
43	AMD	Advanced Micro Devices	—	EXIT	清仓
44	GLW	Corning INC	—	EXIT	清仓
45	ATAI	Ataibeckley INC	—	NEW	新建仓
46	AMZN	Amazon.com INC	—	EXIT	清仓
47	FHI	Federated Hermes INC	—	NEW	新建仓
48	ACRS	Aclaris Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
49	DNTH	Dianthus Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
50	NTRA	Natera INC	—	EXIT	清仓

申报历史

季度	申报日期	类型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-02-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-06	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-02-09	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-09	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-08-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-09	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-09-30	2021-11-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-06-30	2021-08-10	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-03-31	2021-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-12-31	2021-02-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看

FAQ

Verdad Advisers, LP 是什么机构？属于哪种投资人类型？

Verdad Advisers, LP 是一家投资管理机构，每季依规定向 SEC 申报 Form 13F，披露其在美国上市股票的持仓信息。根据最新一期申报（2026-03-31），该机构追踪的股票投资组合估值约为 US$8883.3万，分布在 179 个已申报仓位之中。

Verdad Advisers, LP 目前前几大持股有哪些？

根据最新 13F 申报，Verdad Advisers, LP 按市值排列的前几大持股为： 1. Belite Bio INC - Adr (BLTE) — US$220.2万 (2.5%) 2. State Street CORP (STT) — US$210.9万 (2.4%) 3. Autohome Inc-adr (ATHM) — US$210.7万 (2.4%) 4. Revolution Medicines INC (RVMD) — US$209.8万 (2.4%) 5. Zymeworks INC (ZYME) — US$207.1万 (2.3%)

Verdad Advisers, LP 在最新一期 13F 申报中做了哪些操作？

在最新申报季度中，Verdad Advisers, LP 共进行了 50 项显著调整：新建仓 21 个仓位、加仓 2 个既有持股、减仓 5 个仓位，并完全清仓 22 个持股。其中幅度最大的异动：清仓: Citigroup INC (C); 清仓: Tjx Companies INC (TJX); 清仓: Alphabet Inc-cl A (GOOGL); 清仓: Tegna INC (TGNA); 清仓: Cisco Systems INC (CSCO)

Verdad Advisers, LP 主要集中投资哪些行业板块？

根据目前已申报的股票投资组合，Verdad Advisers, LP 的主要板块分布如下： • Information Technology: 24.5% • Health Care: 24.5% • Financials: 12.7% • Energy: 10.9% • Consumer Discretionary: 9.3% • Communication Services: 7.1%

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行业集中度91.6

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Verdad Advisers, LP SEC 13F 披露分析

CIK: 0001812822

分散型投资策略高频交易型趋势追踪型

申报总市值

US$8883.3万

申报季度: 2026-03-31 · 持股只数: 179

Verdad Advisers, LP在最新一期 13F 报告中披露了 179 项持股，申报期为 2026-03-31，总持股市值约为 US$8883.3万，季度换手率为 143.3%。

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目前行业板块分类约覆盖此投资组合披露价值的 40%；其余部分（例如未匹配板块的标的、期权或其他证券类型）尚未纳入板块分类范围。

近期动向

减仓 JNJ
-68.9%　-US$227.8万
减仓 CVX
-75.6%　-US$188.5万
减仓 CMCSA
-57.8%　-US$174.8万
减仓 LRCX
-66.6%　-US$154.5万
加仓 CRC
+213.4%　US$123.6万
减仓 CVS
-63.7%　-US$83.7万

持仓地图

新建仓加仓不变减仓

前十大持股占比

本季完整持股清单

#	代码	标的名称	资产子类别	占比	占比变动	持仓量变化
1	BLTE	Belite Bio INC - Adr	股票-其他	2.48%	+2.48%	NEW
2	STT	State Street CORP	股票-金融	2.37%	+2.37%	NEW
3	ATHM	Autohome Inc-adr	股票-其他	2.37%	+2.37%	NEW
4	RVMD	Revolution Medicines INC	股票-医疗保健	2.36%	+2.36%	NEW
5	ZYME	Zymeworks INC	股票-其他	2.33%	+2.33%	NEW
6	CALM	Cal-maine Foods INC	股票-非周期性消费	2.20%	—	+19.30%
7	ZM	Zoom Communications INC	股票-科技	1.95%	—	+3.10%
8	CRC	California Resources CORP	股票-能源	1.75%	+1.38%	+213.37%
9	TENX	Tenax Therapeutics INC	股票-其他	1.72%	+1.72%	NEW
10	ACAD	Acadia Pharmaceuticals INC	股票-医疗保健	1.71%	+1.71%	NEW
11	PARR	Par Pacific Holdings INC	股票-能源	1.59%	+1.59%	NEW
12	JNJ	Johnson & Johnson	股票-医疗保健	1.49%	-2.63%	-68.88%
13	MU	Micron Technology INC	股票-科技	1.46%	—	-43.40%
14	NRIX	Nurix Therapeutics INC	股票-其他	1.46%	+1.46%	NEW
15	CMCSA	Comcast Corp-class A	股票-通信服务	1.34%	-2.03%	-57.77%
16	AHCO	Adapthealth CORP	股票-其他	1.27%	+1.27%	NEW
17	CTNM	Contineum Therapeutics Inc-a	股票-其他	1.26%	+1.26%	NEW
18	LRCX	Lam Research CORP	股票-科技	1.24%	-1.79%	-66.63%
19	CLDT	Chatham Lodging Trust	股票-其他	1.24%	—	+21.74%
20	BNY	Bank Of New York Mellon CORP	股票-金融	1.20%	—	-39.36%
21	AXSM	Axsome Therapeutics INC	股票-医疗保健	1.14%	+1.14%	NEW
22	CLYM	Climb Bio INC	股票-其他	1.11%	+1.11%	NEW
23	AMAT	Applied Materials INC	股票-科技	1.11%	+1.11%	NEW
24	DSGN	Design Therapeutics INC	股票-其他	1.11%	+1.11%	NEW
25	JLL	Jones Lang Lasalle INC	股票-房地产	1.08%	+0.81%	+358.41%
26	CVX	Chevron CORP	股票-能源	1.05%	-2.18%	-75.55%
27	AMN	Amn Healthcare Services INC	股票-其他	1.03%	—	+11.11%
28	TALK	Talkspace INC	股票-其他	1.02%	+1.02%	NEW
29	CRI	Carter's INC	股票-其他	1.01%	—	+25.00%
30	NGL	Ngl Energy Partners LP	股票-其他	0.97%	+0.97%	NEW
31	MOMO	Hello Group INC -spn Adr	股票-其他	0.97%	—	+36.66%
32	ATAI	Ataibeckley INC	股票-其他	0.91%	+0.91%	NEW
33	AII	American Integrity Insurance	股票-其他	0.89%	—	+9.47%
34	FHI	Federated Hermes INC	股票-金融	0.88%	+0.88%	NEW
35	ACRS	Aclaris Therapeutics INC	股票-其他	0.83%	+0.83%	NEW
36	DNTH	Dianthus Therapeutics INC	股票-其他	0.82%	+0.82%	NEW
37	VSNT	Versant Media Group INC	股票-通信服务	0.79%	—	—
38	430	Terns Pharmaceuticals INC	股票-其他	0.79%	—	—
39	SVRA	Savara INC	股票-其他	0.79%	—	—
40	HRTG	Heritage Insurance Holdings	股票-其他	0.78%	—	-7.92%
41	GM	General Motors Co	股票-周期性消费	0.77%	—	-41.84%
42	MRK	Merck & Co. INC.	股票-医疗保健	0.77%	—	-51.40%
43	DECK	Deckers Outdoor CORP	股票-周期性消费	0.76%	—	—
44	PRG	Prog Holdings INC	股票-其他	0.72%	—	—
45	NYT	New York Times Co-a	股票-通信服务	0.71%	—	—
46	SND	Smart Sand INC	股票-其他	0.71%	—	+21.49%
47	VRDN	Viridian Therapeutics INC	股票-其他	0.69%	—	—
48	TER	Teradyne INC	股票-科技	0.67%	—	+94.59%
49	RCKY	Rocky Brands INC	股票-其他	0.65%	—	—
50	HCI	Hci Group INC	股票-其他	0.65%	—	+171.78%

1–50 of 179

投资组合表现

Q3 2026表现

+9.5%

近4个季度表现

+40.9%

基于可获取价格的持仓（占申报价值的70%）计算

标准差: +18.4%
贝塔系数: +1
阿尔法: +0.7%
最大回撤: -9.4%
年化表现: +19.2%
对标普胜率: +45.5%
索提诺比率: +2.27
斯图泽指数: +0.32
特雷诺比率: +0.19
斯特林比率: +1.38
卡玛比率: +2.03
信息比率: +0.05
跟踪误差: +13%
下行标准差: +8.5%
正收益月份占比: +66.7%
负收益月份占比: +33.3%
最佳12个月: +42.6%
最差12个月: +1%
效率比率: +0.48
夏普比率: +1.05
行业分散度: +7.8%
偏度: +0.81
峰度: +1.45
上行潜力: +3.9

申报总市值趋势

行业配置

历年行业分布趋势

季度历史总览

季度	持股只数	总市值	稳定性	主要持股
2026-03-31	179	US$8883.3万	100	1BLTE 2STT 3ATHM 主要持股2026-03-31 1.BLTE 2.STT 3.ATHM 4.RVMD 5.ZYME 6.CALM 7.ZM 8.CRC 9.TENX 10.ACAD
2025-12-31	104	US$8738.4万	100	1C 2TJX 3JNJ 主要持股2025-12-31 1.C 2.TJX 3.JNJ 4.CMCSA 5.CVX 6.GOOGL 7.LRCX 8.TGNA 9.CSCO 10.MU
2024-09-30	93	US$7489.1万	0	1BRK-B 2TJX 3TMUS 主要持股2024-09-30 1.BRK-B 2.TJX 3.TMUS 4.WMT 5.MSFT 6.AAPL 7.GWW 8.ELV 9.JLL 10.LMT
2024-06-30	111	US$8659.5万	0	1TJX 2BRK-B 3WMT 主要持股2024-06-30 1.TJX 2.BRK-B 3.WMT 4.TMUS 5.HYG 6.COR 7.COST 8.ELV 9.VST 10.STLA
2024-03-31	147	US$9187.9万	0	1TJX 2STLA 3COR 主要持股2024-03-31 1.TJX 2.STLA 3.COR 4.WMT 5.VST 6.COST 7.BRK-B 8.MRK 9.TMUS 10.CRM
2023-12-31	53	US$4927.7万	0	1VSS 2IWN 3ASO 主要持股2023-12-31 1.VSS 2.IWN 3.ASO 4.RYZ 5.ACHR 6.DSKEUSD 7.FFWM 8.CXW 9.IMOS 10.EQNR
2023-09-30	51	US$6541.6万	0	1SPY 2DIHP 3DUHP 主要持股2023-09-30 1.SPY 2.DIHP 3.DUHP 4.IEFA 5.ACHR 6.RYZ 7.MCS 8.ASO 9.MSFT 10.SWN1EUR
2023-06-30	46	US$6384.3万	0	1VOO 2VEA 3RYZ 主要持股2023-06-30 1.VOO 2.VEA 3.RYZ 4.DXJ 5.ACHR 6.DSKEUSD 7.DIHP 8.MSFT 9.HCA 10.TSM
2023-03-31	38	US$4967.1万	0	1RYZ 2ACHR 3DSKEUSD 主要持股2023-03-31 1.RYZ 2.ACHR 3.DSKEUSD 4.HCA 5.QCOM 6.KR 7.ASO 8.JPM 9.MCS 10.EG
2022-12-31	29	US$9921.2万	0	1SPY 2IEF 3PGR 主要持股2022-12-31 1.SPY 2.IEF 3.PGR 4.KR 5.CL 6.RYZ 7.MCS 8.EG 9.DXC 10.ACHR
2022-09-30	25	US$6877.0万	0	1IGIB 2VGSH 3MCS 主要持股2022-09-30 1.IGIB 2.VGSH 3.MCS 4.PGR 5.CL 6.KR 7.OXY 8.DXC 9.RYZ 10.EG
2022-06-30	28	US$1.1亿	0	1IEF 2IEI 3VGSH 主要持股2022-06-30 1.IEF 2.IEI 3.VGSH 4.MCS 5.CL 6.KR 7.PGR 8.DXC 9.OXY 10.DSKEUSD
2022-03-31	34	US$1.2亿	0	1SCHR 2SPYV 3MCS 主要持股2022-03-31 1.SCHR 2.SPYV 3.MCS 4.DSKEUSD 5.ASO 6.KR 7.PGR 8.FAST 9.GOOGL 10.TSCO
2021-12-31	42	US$1.5亿	0	1IEF 2SPY 3VMBS 主要持股2021-12-31 1.IEF 2.SPY 3.VMBS 4.MCS 5.DSKEUSD 6.CERNCHF 7.RYZ 8.DXC 9.CL 10.ACHR
2021-09-30	46	US$1.4亿	0	1CPER 2SPY 3USO 主要持股2021-09-30 1.CPER 2.SPY 3.USO 4.FALN 5.IEF 6.DSKEUSD 7.VEA 8.GCO 9.DXC 10.MCS
2021-06-30	22	US$5096.6万	100	1DXC 2MCS 3PDS 主要持股2021-06-30 1.DXC 2.MCS 3.PDS 4.ACI 5.ACHR 6.RYZ 7.HNRG 8.DSKEUSD 9.TILE 10.BLDR
2021-03-31	37	US$3.1亿	35	1BLDR 2AEO 3WRKUSD 主要持股2021-03-31 1.BLDR 2.AEO 3.WRKUSD 4.PRIM 5.MCS 6.CMC 7.ACCO 8.DXC 9.EFOR 10.ACI
2020-12-31	39	US$2.7亿	0	1BLDR 2WRKUSD 3PRIM 主要持股2020-12-31 1.BLDR 2.WRKUSD 3.PRIM 4.AEO 5.PRG 6.ACCO 7.125491 8.EFOR 9.MCS 10.MCFT

本季持股变动

Verdad Advisers, LP 于截至 2026-03-31 该季申报之持仓异动，含代码、发行人、权重变化、股数变化与操作类型
#	代码	标的名称	占比变动	持仓量变化	异动类型
1	CRC	California Resources CORP	+1.4%	+213.37%	加仓
2	JLL	Jones Lang Lasalle INC	+0.8%	+358.41%	加仓
3	CVS	Cvs Health CORP	-1%	-63.71%	减仓
4	LRCX	Lam Research CORP	-1.8%	-66.63%	减仓
5	CMCSA	Comcast Corp-class A	-2%	-57.77%	减仓
6	CVX	Chevron CORP	-2.2%	-75.55%	减仓
7	JNJ	Johnson & Johnson	-2.6%	-68.88%	减仓
8	C	Citigroup INC	—	EXIT	清仓
9	TJX	Tjx Companies INC	—	EXIT	清仓
10	GOOGL	Alphabet Inc-cl A	—	EXIT	清仓
11	TGNA	Tegna INC	—	EXIT	清仓
12	CSCO	Cisco Systems INC	—	EXIT	清仓
13	BLTE	Belite Bio INC - Adr	—	NEW	新建仓
14	STT	State Street CORP	—	NEW	新建仓
15	ATHM	Autohome Inc-adr	—	NEW	新建仓
16	RVMD	Revolution Medicines INC	—	NEW	新建仓
17	ZYME	Zymeworks INC	—	NEW	新建仓
18	VOYA	Voya Financial INC	—	EXIT	清仓
19	CBRE	Cbre Group INC - A	—	EXIT	清仓
20	T	At&t INC	—	EXIT	清仓
21	TENX	Tenax Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
22	ACAD	Acadia Pharmaceuticals INC	—	NEW	新建仓
23	MS	Morgan Stanley	—	EXIT	清仓
24	PARR	Par Pacific Holdings INC	—	NEW	新建仓
25	PFE	Pfizer INC	—	EXIT	清仓
26	AVDV	Avantis Intl S/c Value ETF	—	EXIT	清仓
27	NRIX	Nurix Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
28	CIEN	Ciena CORP	—	EXIT	清仓
29	QCOM	Qualcomm INC	—	EXIT	清仓
30	NVDA	Nvidia CORP	—	EXIT	清仓
31	AAPL	Apple INC	—	EXIT	清仓
32	AHCO	Adapthealth CORP	—	NEW	新建仓
33	CTNM	Contineum Therapeutics Inc-a	—	NEW	新建仓
34	AXSM	Axsome Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
35	CLYM	Climb Bio INC	—	NEW	新建仓
36	AMAT	Applied Materials INC	—	NEW	新建仓
37	DSGN	Design Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
38	WMT	Walmart INC	—	EXIT	清仓
39	TALK	Talkspace INC	—	NEW	新建仓
40	F	Ford Motor Co	—	EXIT	清仓
41	NGL	Ngl Energy Partners LP	—	NEW	新建仓
42	GSL	Global Ship Lease, Inc.	—	EXIT	清仓
43	AMD	Advanced Micro Devices	—	EXIT	清仓
44	GLW	Corning INC	—	EXIT	清仓
45	ATAI	Ataibeckley INC	—	NEW	新建仓
46	AMZN	Amazon.com INC	—	EXIT	清仓
47	FHI	Federated Hermes INC	—	NEW	新建仓
48	ACRS	Aclaris Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
49	DNTH	Dianthus Therapeutics INC	—	NEW	新建仓
50	NTRA	Natera INC	—	EXIT	清仓

申报历史

季度	申报日期	类型	EDGAR
2026-03-31	2026-05-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2025-12-31	2026-02-17	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-09-30	2024-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-06-30	2024-08-06	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2024-03-31	2024-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-12-31	2024-02-09	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-09-30	2023-11-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-06-30	2023-08-09	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2023-03-31	2023-05-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-12-31	2023-02-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-09-30	2022-11-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-06-30	2022-08-15	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2022-03-31	2022-05-13	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-12-31	2022-02-09	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-09-30	2021-11-12	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-06-30	2021-08-10	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2021-03-31	2021-05-14	13F-HR	在 EDGAR 上查看
2020-12-31	2021-02-16	13F-HR	在 EDGAR 上查看