CIK: 0001373442
申报总市值
US$856.5亿
申报季度: 2026-03-31 · 持股只数: 5619
Mariner, LLC在最新一期 13F 报告中披露了 5619 项持股，申报期为 2026-03-31，总持股市值约为 US$856.5亿，季度换手率为 16.7%。
Mariner, LLC 目前披露的持仓，Herfindahl 集中度指数为 0.012——换算下来相当于约 82 个等权重仓位，明显低于其实际披露的 5619 只持仓。这一差距显示该机构的策略偏向集中在少数高信心仓位，而非广泛分散。
整体仓位大小差异较大（变异系数为 6.50），除少数重仓仓位外，还有许多规模较小的持仓。
最新申报季度中，并未观察到明显偏向加仓既有大仓位或大举建立新仓位的倾向。
目前行业板块分类约覆盖此投资组合披露价值的 55%；其余部分（例如未匹配板块的标的、期权或其他证券类型）尚未纳入板块分类范围。
减仓 MSFT
+7.7% -US$4.6亿
减仓 AAPL
+2.5% -US$2.0亿
减仓 NVDA
+2.7% -US$1.9亿
减仓 AVGO
-8.4% -US$2.4亿
减仓 IVV
+0.8% -US$1.4亿
减仓 NOW
-54.4% -US$2.1亿
Mariner本季执行明确的逆周期调仓，重点加仓科技龙头并持续缩减利率敏感型资产，将流动性向短端国债与发达市场宽基倾斜。策略放弃趋势跟随，依托3500余标的的超大持仓基底进行筹码派发承接，核心目的在于锁定确定性和平滑组合波动率。
资金面已明确定价利率中枢上移假设，IEF仓位腰斩至0.04%，IEI猛增至0.28%，直接利用短端高息对冲中长端信用债的久期风险；同时通过VEA介入海外相对洼地。反向逻辑直指快速降息周期开启，短端利率下行压制收益，资金将大幅抛售美系科技权重股，转而抢筹顺周期的内需制造与零售板块。微软、苹果、英伟达虽录得增持动作，但权重反而下降，完全由股价驱动的被动态势主导非主动加仓。
组合在3500余标的的伪分散结构中存在显著的尾部相关性风险：信息技术板块占据近四成仓位，叠加35%的低仓位管理纪律，一旦遭遇中期IT产能过剩或全市场估值收缩，低权重标的将无法有效缓冲头部重仓股的下跌。宏观因子共振时，广撒网策略反而会放大贝塔回撤。
以上内容由 AI 根据公开申报资料自动生成，仅为历史数据摘要，不构成投资建议。
仅显示前 200 大持股（共 5619 只）
| # | 代码 | 标的名称 | 资产子类别 | 占比 | 占比变动 | 持仓量变化 | 4Q Trend |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | NVDA | Nvidia CORP | 股票-科技 | 5.33% | -0.33% | +2.74% | |
| 2 | AAPL | Apple INC | 股票-科技 | 5.24% | -0.35% | +2.47% | |
| 3 | IVV | Ishares Core S&p 500 ETF | ETF-大型股与成长 | 4.17% | -0.26% | +0.81% | |
| 4 | VEA | Vanguard Ftse Developed ETF | ETF-其他 | 2.66% | +0.21% | +7.79% | |
| 5 | MSFT | Microsoft CORP | 股票-科技 | 2.50% | -0.60% | +7.67% | |
| 6 | AMZN | Amazon.com INC | 股票-周期性消费 | 1.62% | -0.10% | +6.65% | |
| 7 | AGG | Ishares Core U.s. Aggregate | ETF-其他 | 1.59% | +0.16% | +13.99% | |
| 8 | GOOGL | Alphabet Inc-cl A | 股票-通信服务 | 1.57% | — | +5.71% | |
| 9 | AVGO | Broadcom INC | 股票-科技 | 1.28% | -0.31% | -8.36% | |
| 10 | IJH | Ishares Core S&p Midcap ETF | ETF-其他 | 1.27% | +0.09% | +7.12% | |
| 11 | VTV | Vanguard Value ETF | ETF-其他 | 1.16% | — | +0.11% | |
| 12 | SPY | Ss Spdr S&p 500 ETF Trust-us | ETF-大型股与成长 | 1.14% | — | -0.08% | |
| 13 | JPM | Jpmorgan Chase & Co | 股票-金融 | 1.06% | -0.10% | +1.89% | |
| 14 | IEFA | Ishares Core Msci Eafe ETF | ETF-其他 | 1.03% | — | +0.21% | |
| 15 | IUSB | Ishr Cr Unvrse Usd Bd Etf-ui | ETF-其他 | 1.02% | +0.13% | +17.54% | |
| 16 | VUG | Vanguard Growth ETF | ETF-其他 | 0.97% | -0.09% | +3.59% | |
| 17 | META | Meta Platforms Inc-class A | 股票-通信服务 | 0.95% | -0.20% | -3.04% | |
| 18 | VWO | Vanguard Ftse Emerging Marke | ETF-新兴市场 | 0.88% | +0.05% | +7.54% | |
| 19 | GOOG | Alphabet Inc-cl C | 股票-通信服务 | 0.86% | — | +7.66% | |
| 20 | TSLA | Tesla INC | 股票-周期性消费 | 0.82% | -0.16% | +2.90% | |
| 21 | QQQ | Invesco Qqq Trust Series 1 | ETF-科技型 | 0.75% | — | +2.89% | |
| 22 | LLY | Eli Lilly & Co | 股票-医疗保健 | 0.74% | -0.11% | +4.50% | |
| 23 | VO | Vanguard Mid-cap ETF | ETF-其他 | 0.72% | — | +6.35% | |
| 24 | WMT | Walmart INC | 股票-非周期性消费 | 0.71% | +0.09% | +4.79% | |
| 25 | IEMG | Ishares Core Msci Emerging | ETF-新兴市场 | 0.71% | — | +4.32% | |
| 26 | BRK-B | Berkshire Hathaway Inc-cl B | 股票-其他 | 0.70% | — | +3.28% | |
| 27 | VTI | Vanguard Total Stock Mkt ETF | ETF-其他 | 0.69% | — | +3.73% | |
| 28 | VB | Vanguard Small-cap ETF | ETF-其他 | 0.68% | +0.08% | +12.70% | |
| 29 | SCHG | Schwab US Large-cap Growth | ETF-其他 | 0.67% | -0.11% | -1.57% | |
| 30 | VOO | Vanguard S&p 500 ETF | ETF-大型股与成长 | 0.63% | — | +4.62% | |
| 31 | APO | Apollo Global Management INC | 股票-金融 | 0.60% | +0.18% | +90.91% | |
| 32 | GLW | Corning INC | 股票-科技 | 0.57% | +0.20% | +1.16% | |
| 33 | GEV | GE Vernova INC | 股票-工业 | 0.56% | +0.17% | +10.59% | |
| 34 | JNJ | Johnson & Johnson | 股票-医疗保健 | 0.55% | +0.08% | +1.54% | |
| 35 | XOM | Exxon Mobil CORP | 股票-能源 | 0.51% | +0.14% | +1.11% | |
| 36 | COST | Costco Wholesale CORP | 股票-非周期性消费 | 0.51% | +0.10% | +10.28% | |
| 37 | PG | Procter & Gamble Co/the | 股票-非周期性消费 | 0.50% | — | +3.78% | |
| 38 | IVW | Ishares S&p 500 Growth ETF | ETF-大型股与成长 | 0.47% | — | -2.72% | |
| 39 | AMGN | Amgen INC | 股票-医疗保健 | 0.44% | — | +0.46% | |
| 40 | HD | Home Depot INC | 股票-周期性消费 | 0.43% | — | -0.16% | |
| 41 | IWY | Ishares Russell Top 200 Grow | ETF-其他 | 0.40% | -0.08% | -4.91% | |
| 42 | CVX | Chevron CORP | 股票-能源 | 0.40% | +0.11% | +2.59% | |
| 43 | MRK | Merck & Co. INC. | 股票-医疗保健 | 0.39% | — | +1.53% | |
| 44 | V | Visa Inc-class A Shares | 股票-金融 | 0.37% | — | +4.81% | |
| 45 | MA | Mastercard INC - A | 股票-金融 | 0.37% | -0.07% | -2.13% | |
| 46 | EFA | Ishares Msci Eafe ETF | ETF-其他 | 0.35% | — | -4.57% | |
| 47 | PNC | Pnc Financial Services Group | 股票-金融 | 0.35% | — | +6.06% | |
| 48 | NEE | Nextera Energy INC | 股票-公用事业 | 0.35% | — | +0.85% | |
| 49 | VIG | Vanguard Dividend Apprec ETF | ETF-其他 | 0.34% | — | -2.08% | |
| 50 | PLTR | Palantir Technologies Inc-a | 股票-科技 | 0.33% | +0.07% | +56.66% |
Q3 2026表现
+3.1%
近4个季度表现
+20.8%
基于可获取价格的持仓（占申报价值的75%）计算
| 季度 | 持股只数 | 总市值 | 稳定性 | 主要持股 |
|---|---|---|---|---|
| 2026-03-31 | 5619 | US$856.5亿 | 17 | |
| 2025-12-31 | 5567 | US$839.9亿 | 15 | |
| 2025-09-30 | 5558 | US$773.9亿 | 30 | |
| 2025-06-30 | 5449 | US$692.8亿 | 0 | |
| 2025-03-31 | 5370 | US$601.0亿 | 100 | |
| 2024-12-31 | 5272 | US$595.5亿 | 0 | |
| 2024-09-30 | 5147 | US$563.6亿 | 0 | |
| 2024-06-30 | 4978 | US$515.8亿 | 0 | |
| 2024-03-31 | 4944 | US$483.6亿 | 0 | |
| 2023-12-31 | 4567 | US$421.7亿 | 0 | |
| 2023-09-30 | 4018 | US$372.9亿 | 0 | |
| 2023-06-30 | 3930 | US$374.2亿 | 0 | |
| 2023-03-31 | 3869 | US$344.2亿 | 0 | |
| 2022-12-31 | 3808 | US$311.1亿 | 0 | |
| 2022-09-30 | 3049 | US$250.2亿 | 0 | |
| 2022-06-30 | 1576 | US$243.5亿 | 0 | |
| 2022-03-31 | 1509 | US$265.0亿 | 0 | |
| 2021-12-31 | 1227 | US$236.5亿 | 0 | |
| 2021-09-30 | 1060 | US$191.6亿 | 0 | |
| 2021-06-30 | 920 | US$161.2亿 | 15 | |
| 2021-03-31 | 856 | US$143.4亿 | 19 | |
| 2020-12-31 | 781 | US$130.4亿 | 25 | |
| 2020-09-30 | 712 | US$106.2亿 | 16 | |
| 2020-06-30 | 718 | US$99.8亿 | 29 | |
| 2020-03-31 | 701 | US$80.0亿 | 28 | |
| 2019-12-31 | 699 | US$96.3亿 | 17 | |
| 2019-09-30 | 680 | US$83.6亿 | 19 | |
| 2019-06-30 | 1108 | US$83.8亿 | 28 | |
| 2019-03-31 | 1034 | US$70.2亿 | 28 | |
| 2018-12-31 | 1075 | US$56.2亿 | 51 | |
| 2018-09-30 | 958 | US$38.9亿 | 16 | |
| 2018-06-30 | 928 | US$35.3亿 | 31 | |
| 2018-03-31 | 1120 | US$27.9亿 | 18 | |
| 2017-12-31 | 1416 | US$25.8亿 | 25 | |
| 2017-09-30 | 1177 | US$22.1亿 | 12 | |
| 2017-06-30 | 1043 | US$21.3亿 | 16 | |
| 2017-03-31 | 1222 | US$23.0亿 | 16 | |
| 2016-12-31 | 1144 | US$21.7亿 | 32 | |
| 2016-09-30 | 3117 | US$20.7亿 | 34 | |
| 2016-06-30 | 987 | US$18.5亿 | 22 | |
| 2016-03-31 | 954 | US$16.8亿 | 22 | |
| 2015-12-31 | 853 | US$15.6亿 | 62 | |
| 2015-09-30 | 988 | US$22.5亿 | 38 | |
| 2015-06-30 | 973 | US$21.6亿 | 66 | |
| 2015-03-31 | 620 | US$11.8亿 | 27 | |
| 2014-12-31 | 553 | US$11.1亿 | 32 | |
| 2014-09-30 | 498 | US$8.9亿 | 18 | |
| 2014-06-30 | 355 | US$9.0亿 | 26 | |
| 2014-03-31 | 337 | US$7.8亿 | 45 | |
| 2013-12-31 | 341 | US$8.0亿 | 58 | |
| 2013-09-30 | 296 | US$5.4亿 | 35 | |
| 2013-06-30 | 269 | US$4.7亿 | — |
Mariner, LLC 在 2026-03-31 最显著的持仓异动： 新建仓: AstraZeneca PLC (AZN); 清仓: Astrazeneca Plc-spons Adr (AZNN); 加仓: Microsoft CORP (MSFT) — 股数 +7.67%; 加仓: Apple INC (AAPL) — 股数 +2.47%; 加仓: Nvidia CORP (NVDA) — 股数 +2.74%.
| # | 代码 | 标的名称 | 占比变动 | 持仓量变化 | 异动类型 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | VEA | Vanguard Ftse Developed ETF | +0.2% | +7.79% | 加仓 |
| 2 | IEI | Ishares 3-7 Year Treasury Bo | +0.2% | +311.61% | 加仓 |
| 3 | GLW | Corning INC | +0.2% | +1.16% | 加仓 |
| 4 | APO | Apollo Global Management INC | +0.2% | +90.91% | 加仓 |
| 5 | GEV | GE Vernova INC | +0.2% | +10.59% | 加仓 |
| 6 | AGG | Ishares Core U.s. Aggregate | +0.2% | +13.99% | 加仓 |
| 7 | SCHW | Schwab (charles) CORP | +0.2% | +282.51% | 加仓 |
| 8 | FAST | Fastenal Co | +0.2% | +161.80% | 加仓 |
| 9 | XOM | Exxon Mobil CORP | +0.1% | +1.11% | 加仓 |
| 10 | IUSB | Ishr Cr Unvrse Usd Bd Etf-ui | +0.1% | +17.54% | 加仓 |
| 11 | BSX | Boston Scientific CORP | +0.1% | +476.28% | 加仓 |
| 12 | NFLX | Netflix INC | +0.1% | +62.83% | 加仓 |
| 13 | CVX | Chevron CORP | +0.1% | +2.59% | 加仓 |
| 14 | AMAT | Applied Materials INC | +0.1% | +62.58% | 加仓 |
| 15 | COST | Costco Wholesale CORP | +0.1% | +10.28% | 加仓 |
| 16 | IJH | Ishares Core S&p Midcap ETF | +0.1% | +7.12% | 加仓 |
| 17 | WMT | Walmart INC | +0.1% | +4.79% | 加仓 |
| 18 | MINT | Pimco Enhanced Short Maturit | +0.1% | +150.94% | 加仓 |
| 19 | MU | Micron Technology INC | +0.1% | +43.34% | 加仓 |
| 20 | JNJ | Johnson & Johnson | +0.1% | +1.54% | 加仓 |
| 21 | VB | Vanguard Small-cap ETF | +0.1% | +12.70% | 加仓 |
| 22 | PSX | Phillips 66 | +0.1% | +3.64% | 加仓 |
| 23 | PLTR | Palantir Technologies Inc-a | +0.1% | +56.66% | 加仓 |
| 24 | ADI | Analog Devices INC | +0.1% | +111.54% | 加仓 |
| 25 | TGT | Target CORP | +0.1% | +192.00% | 加仓 |
| 26 | VWO | Vanguard Ftse Emerging Marke | +0.1% | +7.54% | 加仓 |
| 27 | MA | Mastercard INC - A | -0.1% | -2.13% | 减仓 |
| 28 | ORCL | Oracle CORP | -0.1% | -7.94% | 减仓 |
| 29 | IWY | Ishares Russell Top 200 Grow | -0.1% | -4.91% | 减仓 |
| 30 | VUG | Vanguard Growth ETF | -0.1% | +3.59% | 加仓 |
| 31 | TREE | Lendingtree INC | -0.1% | -85.36% | 减仓 |
| 32 | JPM | Jpmorgan Chase & Co | -0.1% | +1.89% | 加仓 |
| 33 | AMZN | Amazon.com INC | -0.1% | +6.65% | 加仓 |
| 34 | PGR | Progressive CORP | -0.1% | -47.78% | 减仓 |
| 35 | SCHG | Schwab US Large-cap Growth | -0.1% | -1.57% | 减仓 |
| 36 | LLY | Eli Lilly & Co | -0.1% | +4.50% | 加仓 |
| 37 | ACM | Aecom | -0.1% | -83.17% | 减仓 |
| 38 | TSLA | Tesla INC | -0.2% | +2.90% | 加仓 |
| 39 | ABT | Abbott Laboratories | -0.2% | -60.61% | 减仓 |
| 40 | TMUS | T-mobile US INC | -0.2% | -78.01% | 减仓 |
| 41 | META | Meta Platforms Inc-class A | -0.2% | -3.04% | 减仓 |
| 42 | IEF | Ishares 7-10 Year Treasury B | -0.2% | -85.43% | 减仓 |
| 43 | NOW | Servicenow INC | -0.3% | -54.43% | 减仓 |
| 44 | IVV | Ishares Core S&p 500 ETF | -0.3% | +0.81% | 加仓 |
| 45 | AVGO | Broadcom INC | -0.3% | -8.36% | 减仓 |
| 46 | NVDA | Nvidia CORP | -0.3% | +2.74% | 加仓 |
| 47 | AAPL | Apple INC | -0.4% | +2.47% | 加仓 |
| 48 | MSFT | Microsoft CORP | -0.6% | +7.67% | 加仓 |
| 49 | AZN | AstraZeneca PLC | — | NEW | 新建仓 |
| 50 | AZNN | Astrazeneca Plc-spons Adr | — | EXIT | 清仓 |
| 季度 | 申报日期 | 类型 | EDGAR |
|---|---|---|---|
| 2026-03-31 | 2026-05-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2025-12-31 | 2026-02-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2025-09-30 | 2025-11-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2025-06-30 | 2025-08-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2025-03-31 | 2025-05-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2024-12-31 | 2025-02-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2024-09-30 | 2024-11-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2024-06-30 | 2024-08-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2024-03-31 | 2024-05-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2023-12-31 | 2024-02-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2023-09-30 | 2023-11-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2023-06-30 | 2023-08-11 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2023-03-31 | 2023-05-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2022-12-31 | 2023-02-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2022-09-30 | 2022-11-10 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2022-06-30 | 2022-08-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2022-03-31 | 2022-05-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2021-12-31 | 2022-02-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2021-09-30 | 2021-11-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2021-06-30 | 2021-08-24 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2021-03-31 | 2021-05-07 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2020-12-31 | 2021-02-16 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2020-09-30 | 2020-11-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2020-06-30 | 2020-08-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2020-03-31 | 2020-05-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2019-12-31 | 2020-02-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2019-09-30 | 2019-11-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2019-06-30 | 2019-08-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2019-03-31 | 2019-05-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2018-12-31 | 2019-02-13 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2018-09-30 | 2018-11-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2018-06-30 | 2018-08-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2018-03-31 | 2018-05-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2017-12-31 | 2018-02-09 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2017-09-30 | 2017-11-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2017-06-30 | 2017-08-11 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2017-03-31 | 2017-05-15 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2016-12-31 | 2017-02-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2016-09-30 | 2016-11-14 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
| 2016-06-30 | 2016-08-12 | 13F-HR | 在 EDGAR 上查看 |
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资产规模相近的机构
CIK 0001599892
申报总市值
US$855.0亿
755 stks
2022-06-30
数据过旧，未更新
资产规模与本机构相差仅 0.2%
CIK 0001520354
申报总市值
US$861.4亿
4,052 stks
2026-03-31
资产规模与本机构相差仅 0.6%
CIK 0001642575
申报总市值
US$851.2亿
4,190 stks
2026-03-31
资产规模与本机构相差仅 0.6%
持仓风格相似的机构
CIK 0000312272
申报总市值
US$715.9亿
4,299 stks
2026-03-31
前五大持仓重叠 5/5 档，同样重仓 Apple INC
CIK 0000701059
申报总市值
US$360.6亿
2,995 stks
2026-03-31
前五大持仓重叠 5/5 档，同样重仓 Ishares Core S&p 500 ETF
CIK 0001470876
申报总市值
US$33.0亿
571 stks
2026-03-31
前五大持仓重叠 5/5 档，同样重仓 Ishares Core S&p 500 ETF